金吾财讯 | 交银国际研报指，友邦保险(01299)2024 年新业务价值同比增长18%，符合该行预期，低于市场预期2%。新业务价值率为54.5%，同比提升1.9个百分点，主要来自产品结构变化。随着公司获批进入新的省市，中国内地市场业务仍有持续增长动力。2024年公司营运利润（OPAT）同比增长7%，符合市场预期；每股OPAT增长12%，好于公司指引；归母净利润好于市场预期。另外，公司每股分红保持增长，股东回报有持续性。公司公布末期股息同比增长10%，并提出新的16亿美元股票回购计划，预计2025年完成。该行指，公司具有均衡的地区、渠道和产品结构，兼具稳健性与成长性，注重持续的股东回报。维持买入评级和目标价84港元。