苹果两年来首次发行债券成为繁忙的一级市场的头条新闻

路透中文
05-06
更新 1-<a href="https://laohu8.com/S/AAPL">苹果</a>两年来首次发行债券成为繁忙的一级市场的头条新闻

在第 6-11 段增加了分析师的评论,并增加了副标题

Shankar Ramakrishnan/Matt Tracy

路透5月5日 - 苹果公司AAPL.O在向美国证券交易委员会提交的一份文件中称,该公司 计划 于周一发行四期债券,这是该公司两年来首次发行债券,所得资金用于回购股票偿还未偿债务等用途。

虽然没有说明发行规模 ,但 CreditSights 的分析师预计将筹集近 50 亿至 60 亿美元,并指出 苹果公司在 5 月至 11 月期间有 80 亿美元的债务到期

投资级一级市场的其他八家发行商预计也将开启 异常活跃的一周,新债发行 总额估计 接近 350 亿美元。其中包括康卡斯特CMCSA.O、DTE Electric Co DTEED.UL通用汽车GM.N的债券。

美国 总统 ,特朗普(Donald Trump)先是宣布了严厉的关税 (link),然后又提供了临时性的宽松措施,随着 信用利差(即公司相对于国债所支付的溢价)在几周内反弹,新的债券供应 (link)。

许多发行人原本计划更早发行债券,但由于特朗普政策的不确定性而打乱了计划。他们赶在美联储周三召开会议之前上市,以避免美联储主席在此类月度决策会议后发表评论后立即出现的典型波动。

分析师说,由于不确定性促使投资者在评级较高的债券中寻找安全性,预计需求将保持强劲。

墨尔本银行资本市场(BMO Capital Markets)固定收益策略总监丹-克里特(Dan Krieter)指出,此次发行热潮是在投资级 基金连续六周资金外流之后出现的,这是自2022年11月以来最长的连续资金外流。

"总部位于洛杉矶的资产管理公司 Payden & Rygel 投资级信贷策略主管娜塔莉-特雷维西克(Natalie Trevithick)说:"锁定这些全收益率是一个相当有吸引力的空间。

最新数据显示,周五投资级债券平均利差为106个基点,比前一天的水平低3个基点。 .MERC0A0

"今天发行的都是高质量的债券,(,),很多都是定期计划发行的。Trevithick 指出:"可能有几笔交易是从 4 月份推迟的。

她补充说 Payden & Rygel 预计周一的供应量为 120亿至130 亿美元,投资者需求约为 580 亿美元。

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