中信证券研报表示需求决定供给是商业世界重要规律AI大模型与以往截然不同的需求带来产业链变革机遇。使用OCS构建大型算力集群在高带宽、低延迟、低成本方面都胜过传统IB、RoCE技术该技术路线长期来看有望成为AI基建的主流从而带动光通信全产业链变革。整机环节建议关注OCS整机厂商、代工厂商、OTN整机厂商；核心器件环节建议关注光学MEMS代工厂、LCoS生产商；光学零部件领域建议关注光环行器、微环调制器等市场。