金吾财讯 | 光通信板块盘中震荡回调，截至发稿，曦智科技-P(01879)跌10.47%，剑桥科技(06166)跌8.15%，FIT HON TENG(06088)跌6.72%，华虹半导体(01347)跌5.27%，汇聚科技(01729)跌4.29%，长飞光纤光缆(06869)跌4.07%，均胜电子(00699)跌2.42%。消息面上，光模块市场研究机构LightCounting在最新市场报告中写道，以太网光模块市场在2024年增长了93%，2025年增长82%。目前预测2026年将增长65%，但对2027年至年则维持较为2031保守的预测。万联证券研究认为，AI领域的资本开支持续增加，一方面是算力需求的强劲增长需要进一步加大AI基础设施的建设，另一方面是上游的设备、零部件、材料等供不应求，采购成本持续上行，促使各大厂商加大资本开支投入。光互连在AI数据中心建设中的重要性凸显，建议关注高速光模块及光通信产业链上游核心材料、光器件、光芯片等领域的投资机遇，同时关注布局CPO、OCS等技术的领先企业。中长期视角下，投资者可继续把握AI算力产业链和空地一体化的双核心主线投资机遇。