金吾财讯 | 光通信板块局部走高，截至发稿，均胜电子（00699）涨6.39%，京信通信（02342）涨5.16%，海光芯正（01191）涨2.15%，中际旭创（03308）涨1.26%。消息面上，公开资料显示，野村在光通信电芯片专家电话会纪要中指出，2026年1.6TDSP需求预计超过2000万颗，但实际出货量仅为1600万至1700万颗，缺口约300万至400万颗。2027年供需矛盾进一步扩大——需求将攀升至6000万至7000万颗，而供给仅能达到4000万至5000万颗，缺口规模扩大至逾2000万颗。专家表示，供需失衡的根源在于3纳米制程产能不足与良率偏低，而非需求端的短暂波动。同时，专家明确指出，产能的显著释放要等到2027年下半年。