雲英谷科技H股公開發售超3559倍認購 籌資約11億港元5月27日掛牌

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05/26

上市與發行概況 雲英谷科技股份有限公司(03310,簡稱「雲英谷科技」)完成H股全球發售,共發行52,859,200股H股(未計超額配股權),發售價定為每股20.81港元,預計募資總額約11億元港元,扣除約0.81億元港元發行費用後,所得款項淨額約10.19億元港元。公司預計於2026年5月27日(星期三)在香港聯交所主板掛牌,股份每手200股。上市後已發行股份總數為427,778,950股(未計超額配股權)。

香港發售情況 香港公開發售部分收到242,444份有效申請,最終接納25,707份,認購倍數高達3,559.68倍。香港公開發售最終分配5,286,000股,佔全球發售10%,未觸發回補機制。

國際發售情況 國際配售獲72名承配人參與,認購倍數7.05倍。國際發售股份最終為47,573,200股,佔全球發售90%。此外,承銷團已就7,928,800股的超額分配進行借出,可由行使15%超額配股權或在二級市場回補完成。

基石投資者 1. Digital Vista:認購16,818,800股,佔全球發售31.82%,占上市後股本3.93%; 2. SpreadCom:認購1,874,000股,佔全球發售3.55%,占上市後股本0.44%。

兩大基石投資者自上市日期起六個月內不得出售其認購的股份(禁售期至2026年11月26日)。公告披露,Digital Vista同時在國際配售中額外獲配7,640,800股,經聯交所豁免後納入非禁售股份。根據公司測算,上市後公衆持股量約佔83.01%,顯著高於《上市規則》所要求的16.85%最低水平;若考慮基石投資者六個月鎖定期,其股份暫不計入自由流通量。

股權與配售集中度 國際發售最大承配人獲配24,459,600股,佔國際發售51.41%,相當於上市後已發行股本約6.35%(未行使超額配股權)。國際發售前五大承配人合計獲配40,592,200股,佔國際發售85.33%。公告特別提示,由於H股股權高度集中,少量成交亦可能導致股價大幅波動,投資者應審慎買賣。

中介團隊 中國國際金融香港證券有限公司擔任獨家保薦人、保薦人兼整體協調人;與中金公司、海通國際、中信里昂、國泰君安等機構共同擔任聯席全球協調人、聯席賬簿管理人及聯席牽頭經辦人。

上市安排 雲英谷科技H股將以「03310」為股份代號,於香港聯合交易所主板買賣。開盤時間為2026年5月27日(星期三)上午9時正,每手200股。

合規與風險提示 1. 穩定價格機制:上市後30日內(至2026年6月20日)穩價經辦人中國國際金融香港證券可在二級市場進行價格穩定操作,但無義務一定執行。 2. 終止權:若上市日上午8時前出現招股章程所列重大不利事件,聯席保薦人可終止香港包銷協議。 3. 公告強調,任何在股份成為有效所有權憑證前進行的買賣均須自擔風險。

雲英谷科技的招股結果已在聯交所網站及相關指定平台披露,投資者應以正式公告及招股章程為準。

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