6月17日，曹操出行於6月17日-6月20日招股，公司擬發售4417.86萬股，香港發售佔10%，國際發售佔90%，另有15%超額配股權。每股發售價41.94港元，每手100股，預期股份將於6月25日開始在聯交所買賣。

申購階梯：

每手100股，入場費4236.3港元。

乙組門檻爲20萬股，申購所需資金約847.26萬港元。

公司是一家由吉利集團孵化的中國網約車平臺。截至2024年12月31日，公司在136個城市運營。於2023年，公司的總交易價值(GTV)爲人民幣122億元，較2022年增長37.5%，並於2024年達人民幣170億元，較2023年增加38.8%，根據弗若斯特沙利文的資料，公司的市場佔有率爲5.4%。公司憑藉專爲出行業務設計的車輛(公司稱爲定製車)隊伍，加強公司的品牌形象。公司與運力合作伙伴(指供應司機及車輛以在公司平臺上提供服務的企業)合作完成大部分訂單，因爲運力合作伙伴爲公司增添服務能力，使公司得以高效地擴大覆蓋範圍。與此同時，公司向若干司機(公司稱爲附屬司機)提供公司的自有車輛，他們通常較運力合作伙伴司機投入更多時間在公司平臺提供服務。

公司與吉利集團的戰略合作使公司可以共同開發並大規模部署公司的定製車。截至2024年12月31日，公司在31個城市擁有一支超過34,000輛定製車的車隊供公司的附屬司機使用，根據弗若斯特沙利文的資料，公司的車隊爲中國同類車隊最大。公司自2022年開始部署定製車。於2024年，定製車履行的訂單佔公司GTV的25.1%。隨着公司計劃最終向所有附屬司機提供定製車並向運力合作伙伴銷售更多定製車，預計該百分比將會進一步增加。公司於2024年進軍85個新城市，與當地運力合作伙伴合作，向彼等銷售定製車。該等車輛與公司的品牌形象緊密相連。

曹操出行已經實現增長，同時盈利能力持續提升。於2022年至2024年，曹操出行的收入由人民幣76億元增加至人民幣147億元，毛利率則由負4.4%提升至8.1%。於2023年及2024年，公司分別錄得毛利人民幣6.15億元及人民幣11.86億元，由2022年的毛損人民幣3.39億元扭虧爲盈。公司的收入產生自以網約車形式提供的出行服務。就出行服務而言，公司亦自車輛租賃、車輛銷售及其他服務中確認收入。

公司已與基石投資者訂立基石投資協議，基石投資者已同意在符合若干條件的情況下認購或促使其指定實體認購可按發售價以合共不超過約9.52億港元購買若干數目的發售股份(向下約整至最接近每手100股股份的完整買賣單位)。

經扣除包銷佣金及費用以及公司就全球發售已付及應付的其他估計發售開支後，假設超額配股權並無獲行使，公司估計將收取的全球發售所得款項淨額約爲17.18億港元;或倘超額配股權獲悉數行使，所得款項淨額則約爲19.89億港元。所得款項淨額約19.0%將在未來三年內用於改進公司的車服解決方案及改善公司的服務質量。所得款項淨額約18.0%將在未來三年內用於提升並推出一系列定製車。所得款項淨額約17.0%將在未來三年用於提升公司的技術及投資自動駕駛。所得款項淨額約16.0%將在未來三年內用於擴大公司的地理覆蓋範圍。所得款項淨額約20.0%將用於償還若干銀行借款的部分本金及利息。所得款項淨額約10.0%預期將用作營運資金及其他一般公司用途。