10月13日,中國首控集團有限公司(01269.HK)公告,公司當日與Deep Pulse Holdings Limited(「財務投資者」)簽訂孖展協議,後者將向公司提供最高5,000萬港元的循環信貸額度,用於推進公司此前披露的債務重組計劃。
根據協議,信貸額度分兩階段可提取:在重組計劃獲法院批准前,可先動用不超過1,000萬港元;待獲批後,可追加至4,000萬港元,額度總計5,000萬港元。孖展年利率為0.5%,僅對已使用資金計息。
孖展期限自重組生效日起計八年到期,或按雙方同意的其他日期為最終結算日期。屆時,首控集團可選擇以現金償還本金及應計利息,或按「孖展換股價格」將債務資本化為公司股份。若選擇換股,發行價格取以下三者中較高者:(i) 每股面值;(ii) 最終結算日期公司收市價的90%;(iii) 結算日前連續5個交易日平均收市價的90%。發行新股總量不得超過發行當日已發行股本的30%,且不得觸發強制全面收購要約。
協議允許首控集團在最終結算日前提前還款,需提前不少於3個工作日書面通知,並可選擇現金或換股方式償債。不過,根據後償安排,向財務投資者的還款須排在Champion Sense Global Limited和Principal Global Investment Limited所持有可換股債券的相關擔保債務,以及根據重組計劃產生的所有債務之後。公告顯示,截至本公告日期,Champion Sense持有面值6.525億港元可換股債券,Principal Global持有面值4,750萬港元可換股債券,且後者已被質押予Champion Sense。
首控集團表示,此次孖展旨在用於支付與擬議重組計劃相關的法律及其他專業費用、向參與計劃的債權人支付同意費及現金償還部分,以及雙方不時協商的其他用途。公司董事會認為,考慮到長期償還期及可選擇現金或發行股份清償貸款的靈活性,孖展協議條款公平合理,符合公司及全體股東的利益。
若協議觸發以下任一情形,孖展協議將終止:截至2027年6月30日(終止日期)前未獲香港法院或債權人批准繼續推進重組計劃且90天內未能達成新的安排;公司從聯交所退市;或香港法院對公司發出清盤令且90天內未能就繼續推進重組計劃達成一致。協議終止後,所有未償還債務立即到期,但仍受後償安排約束。
公司提醒投資者在買賣公司股份時保持審慎。