AST SpaceMobile, Inc.收報118.17美元，漲11.85%。股價大幅波動之際，期權市場交投活躍，大單交易呈現兩極分化：既有資金豪擲近60萬美元買入近月虛值看漲期權，也有資金在遠月賣出虛值看漲期權以收取高額權利金。
期權指標分析
當前ASTS的期權引伸波幅（IV）高達125.14%，其IV百分位（IV Percentile）達到95.62%。根據分類標準（IV百分位≥70%為波動率偏高），這表明ASTS期權的引伸波幅處於歷史極高水平。高IV意味着市場預期未來股價波動劇烈，期權定價相對昂貴，對買方構成成本壓力，但為賣方提供了收取高額權利金的機會。同時，Call/Put成交量比達到3.31，顯示看漲期權交易活躍，市場情緒整體偏多。
大單交易
近1-2個交易日的大單異動清晰地展示了多空雙方在高波動環境下的不同策略。整體來看，短期博弈上行的資金佔據主導，但中長期則有資金偏向保守，利用高波動率「收租」。
短期看漲押注集中：有資金合併買入4,576張6月5日到期、行權價135美元的虛值看漲期權（135C），成交額約60.64萬美元；同時，另一筆交易單獨買入1,740張同一天到期、行權價130美元的虛值看漲期權（130C），成交額約35.15萬美元。這兩筆大單均押注股價在短期內繼續強勢上行。
中長期偏空或中性策略並行：一部分資金選擇賣出1,171張2026年7月17日到期、行權價150美元的遠月虛值看漲期權（150C），成交額約109.49萬美元，意在股價不超過150美元的前提下，鎖定高額權利金收入。另一組策略則構建了熊市看漲價差組合：賣出1,439張2026年7月2日到期的134C，並買入相同數量的138C，淨收入權利金約15.11萬美元。這是一個風險有限、收益明確的偏空至中性策略，同樣利用了當前高企的引伸波幅。
策略參考
對於希望在當前高波動率環境下進行期權賣方操作的投資者，可以考慮賣出遠月深度虛值（如行權價150美元或更高）的看漲期權以博取高概率的權利金收益；若不願承擔過多保證金風險，構建類似上文提到的熊市看漲價差（Bear Call Spread）等信用價差策略是更佳選擇，能在限制風險的同時獲取時間價值衰減的收益。