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本篇文章摘錄翻譯自2022年5月出版的新書《The Market Maker's Matrix》，作者Evan Christopher是一位經驗豐富的外匯交易員。以下是這本書內容的簡要清單：

● 了解市場的語言

●  掌握風險管理

●  誘導與操縱

●  高概率進場技巧

●  如何正確理解流動性

●  確認市場方向

#溢價和折價#

現在這不是一個新的概念，但它是一個非常重要的概念。你總是想確定你的價格範圍。當我說到區間時，它可能意味着兩件事。前一波段的高點到前一波段的低點可以形成一個交易區間，或者僅僅是一個盤整區域的高點和低點。當我們考慮溢價和折價時，在區間高點或低點的邊緣進入倉位總是風險最低。同時，在區間上方或下方進入頭寸也是理想的，這取決於流動性的情況。這意味着，如果你把你當前的高點和低點，在中間畫一條線，如圖2.3中所示。

所以現在我們所做的是創建一個規則。「我只在這條線以下買入，我只在這條線以上賣出。」請記住，與此同時，我們總是在腦海中保持價格的整體方向，對於那個特定的時間框架，直到某些水平。這應該始終在你的意識中。作為一個專業的交易員，你將不得不發展出一套技能來意識到圖表的多個方面。不要擔心，隨着時間的推移，它會變得更容易。

溢價和折價可以用在任何區間，以及任何時間框架上，如果你了解其他時間框架的話。因此，你的交易能力越強，你就越容易深入到時間框架中去，把你的止損降到最低。目前，在你能夠處理其他時間框架之前，堅持使用較高的時間框架。

#結構公式#

識別結構性意義是相當容易做到的。我將向你展示一個簡單的公式，用於識別基於供需交易的結構點。基於供應和需求，我們可以使用他們所說的RALLY、BASE和DROP。RALLY被認為是兩個或多個看漲的蠟燭。BASE被認為是一根看漲或看跌的蠟燭，而DROP被認為是兩根或更多看跌的蠟燭。即使有了這個公式，你仍然必須利用你的交易員的直覺來識別明顯的擺動點。假設我們有一個看漲的趨勢，我們看到更高的高點和更高的低點正在形成。現在，僅僅因為你看到兩根上漲的蠟燭緊接着兩根下跌的蠟燭，這並不一定意味着它是一個擺動點。用你的直覺來識別主要的擺動點，在那裏它看起來很清楚和明顯。

當涉及到結構時，我們希望交易那些正在形成明顯結構的貨幣對。你可以交易多變的市場，但為什麼要把自己放在一個複雜的位置？簡化你的交易，並交易明顯的東西。如果沒有明顯的東西，那就轉到下一個貨幣對，或等待另一天。

回到RBD（反彈、基礎、下跌），有不同的形式。我們有以下幾種。

RBD

DBR

DBD

RBR

我們的BASE是搖擺點，或者只是一根單一的蠟燭，並且是反彈或下跌的延續。見圖2.4。

因此，如果我們想識別破損結構，你需要了解我們最初的公式。在一個看漲的趨勢中，我們看到更高的高點和更高的低點，當形成更高的高點的低點被一根看跌的蠟燭所突破時，我們把它理解為結構的突破。這也會被歸類為DBR，緊接着是RBD，最後是DBD。DBR消耗並突破了DBR。見圖2.5。

給你一個結構公式背後的想法將幫助你在結構點不那麼明顯時識別它們。同樣，我們只想用明顯的結構進行交易，但有些時候，一個偉大的交易設定是顯而易見的，但在不同的時間框架內，它可能不是。當這種情況發生時，我們可以使用我們的供應和需求RBD公式。

#興趣點#

這些將是你在智能貨幣世界中經常聽到的一個術語，但它們到底是什麼？AOI（感興趣的區域）或POI（感興趣的點）只是我們正在關注的區域，以及我們決定參與行動的點。但首先，我們需要了解這些是如何產生的。POI是價格最有可能回調的區域。我們喜歡觀察這些區域，就像在我們希望看到某種事情發生的地方撒下一張大網。我們可以很容易地將這些POI減少到更乾淨的水平，如供應和需求塊。現在，我非常寬泛地使用這個術語。吞噬形態現在有很多名字。我們的想法是等待價格達到我們的HTF POI「HTF較高的時間範圍，通常是指高於1小時的時間範圍； 4小時（H4），每日（D1），每周（W1）和每月（MN）」，並等待LTF POI 「LTF較低的時間範圍，通常是指低於4小時的時間範圍； 1小時（H1），15分鐘（M15）和5分鐘（M5）」在我們期望的方向形成。它們是如何形成的呢？現在你應該知道了，但我還是要再解釋一下。POI是在一個結構點被蠟燭的主體而不是燭芯突破後形成的。見圖2.6。

每次我們破壞結構時，都會留下某種形式的POI。現在，參考我們的結構代碼，如果一個基地或一個基地的蠟燭引起了結構突破，那麼它們都可以被認為是一個POI。POI通常會被標記為結構突破前的最低需求點，或者結構突破前的最高供應點。我們希望看到從這些點產生的不平衡。一旦我們看到不平衡已經產生，我們就可以從供應和需求的最遠點到我們的不平衡價格行動的開端來標記我們的POI。見圖2.7。

有很多方法可以引出一個POI。有些人使用最後一根賣出買入的蠟燭，有些人使用不平衡，所以只使用結構突破前最後一根蠟燭的主體。其實你用什麼並不重要。你只需與你所使用的POI保持一致，並等待這一領域的反應。記住，我們在某些區域使用較低的時間範圍確認。因此，如果價格行動在我們的較高的時間範圍上是看漲的，比方說「日線」，並且我們看到一個「需求」水平，我們現在可以將其標記為我們的POI。然後，我們可以在較低的時間框架（如H4）上細化這一水平。現在，當價格到達我們的H4 POI時，我們看到某種反應，我們要做的是在更低的時間框架如H1上觀察這一行動。同時知道較高的時間範圍在做什麼。日線是看漲的，但H4是看跌的？嗯，有意思，日線是否啱啱打破了某種重要的結構？看起來是的，那麼這個H4是簡單的回調嗎？回撤到什麼地方？

可能是對我們H4的POI？哇，價格進入了我們的POI，並且有了反應。讓我們回落到H1，觀察這裏的價格。看起來H1開始轉為看漲，我如何進入這個？好吧，我們等待H1的 結構突破，並等待M30轉為看跌並回調到H1的POI。為什麼是H1 POI？因為每次我們打破結構時，我們都會留下什麼？叮叮叮，一個POI! 現在我們知道在較高的時間範圍到較低的時間範圍上發生了什麼，我們可以更好地評估形勢。日線看漲，H4由於回調而看跌，但H1看漲，M30看跌。我們知道，H4創造了一個POI，導致日線結構被打破。如果我們理解了為什麼H4會有這樣的表現，我們就可以安全地假設，H1因為這個區域而看漲。現在H1已經轉為看漲，證實了我們的猜測，我們希望看到H1的高點突破H4的低點，這意味着H1正在導致H4逆轉為所需的趨勢。現在，M30是作為H1突破結構的回撤而出現的。所以我們現在知道了，為什麼M30會有這樣的表現。在這一點上，我們現在正與較高的時間範圍結構保持一致。日線看漲，H4看漲，H1看漲，M30看跌，因為H1突破結構在H4結構點之上。我們現在可以把回撤到M30上H1的移動原點，並將自己與最好的結果對齊。

「好吧，這實在是混亂了！」放鬆，這一切都會發生的。就像我說的，這是一種語言，你必須了解時間框架，並給自己時間來學習它，它不會在一天或甚至一周內發生。至少要給它幾個月的時間。之所以寫出來，是我想讓你在腦海中直觀地看到這一點。這將幫助你以不同的方式思考圖表和它們的語言。

（第四篇完）

下篇內容預告：

流動性是一個聽起來很複雜的概念，但它相當容易理解。流動性對價格起着磁鐵的作用。價格總是在尋找流動性。