金吾財訊 | 光伏太陽能股部分走強，截至發稿，信義玻璃(00868)漲5.59%，協鑫新能源(00451)漲5.13%，凱盛新能(01108)漲5.09%，福萊特玻璃(06865)和信義光能(00968)跟漲。消息面上，日前，中金公司研報指出，今年4月下旬開始光伏玻璃供需關係失衡，庫存天數持續上升，目前庫存天數為37.5天，處於歷史高位。近期部分玻璃廠商通過冷修、減少窯口、暫停冷端加工等方式減產。中金公司認為，行業供給量減少有望推動供需關係修復，同時玻璃產能有望加速出清，縮短底部周期。華泰證券認為不同環節產能出清速度有差別，硅料、電池、玻璃環節或率先實現。預計部分領先企業當前現金儲備僅能維持2—4個季度生產經營，2025年上半年有望出現產能退出，是產能出清的有效信號。在技術、渠道品牌領先的企業有望穿越周期。