大行評級|中銀國際:上調吉利汽車目標價至32港元 重申“買入”評級

格隆匯
08/18

中銀國際發表研報指,吉利汽車次季收入按季增長7.3%,核心淨利潤32億元,大致符合預期。該行看好吉利有望繼續縮小與當前電動車龍頭的差距,基於其國內市佔率持續擴大、海外擴張即將開展,以及智能電動車技術的領導地位。 該行維持2025年淨利潤預測150億元不變,同時將2026年淨收入預測上調13%至200億元,以反映銀河系列和海外銷量預測上調,以及“一個吉利”戰略深化和規模擴張帶來的利潤率前景改善。該行指目前吉利估值明顯折讓,尚未充分反映其有望在可見未來挑戰比亞迪主導地位的潛力,重申“買入”評級,目標價由29港元上調至32港元。

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