專題：財富啓新程 灣區共潮生 2025招商銀行財富合作伙伴論壇
「零售之王」，走出財富管理加速度！
日前，招商銀行在深圳召開「2025年財富合作伙伴論壇」。招行行長王良在會上宣佈，該行零售AUM（管理客戶總資產）餘額已突破16萬億元。
由此，招行成為國內首家達成此里程碑的股份制銀行，核心競爭力的基本盤進一步夯實。其中，基於對超2億個人客戶的拓面、深耕，上半年該行零售AUM增量再創歷史新高。
而自2007年率先提出零售AUM的經營理念以來，招行達成第一個5萬億用時9年，第二個縮短至5年，而此番超越第三個5萬億僅用3年多，走出了財富管理的加速度。
這既是招行財富管理韌性的直觀體現，也是該行近年來着力提升「財富管理、風險管理、金融科技」三大能力建設的最佳答卷。
加速的韌性：零售AUM站上新台階
在招行內部，客群和零售AUM的增長向來被視為大財富管理業務的基本盤，後者則是招行的「基石」——「財富管理能力決定能走多高」。
即便受市場震盪、客戶風險偏好變化等因素影響，財富管理機構和資管機構普遍承壓，招行仍屢屢強調，「只要客戶數、零售AUM能夠保持穩定增長，市場遲早會給予回饋」。
此次論壇上，王良宣佈，該行零售AUM餘額已突破16萬億元大關，上半年零售AUM增量再創歷史新高。
截至去年末，招行零售AUM約為14.93萬億元。這意味着，該行零售AUM繼續保持高位增長，年初至今增量已超過萬億元、增幅高於7%，展現出穿越周期的經營韌性。
加速增長的背後，招行在大財富管理戰略深化、客戶服務能力提升及開放平台生態建設方面已邁入新階段。
其中，客戶經營方面，為做好龐大客戶群體的精細化服務，招行持續豐富客戶服務體系，順應客戶愈發關注的養老備老、跨境投資等多樣化金融需求，針對不同類型客戶提供差異化的服務。
「只有不斷適應客戶的變化、需求的變化，才能保持客群的持續增長。守住客戶這個基本盤，不斷創新服務產品，滿足客戶新的金融服務需求，招行就有巨大的發展潛力。」王良曾指出。
同時，招行以數智化轉型為牽引，加速金融科技的普惠應用，智能財富助理「AI小招」全面升級為智能銀行管家，實現客戶服務水平和效率進一步躍升。
目前，「小招」已構建覆蓋「售前期—售中期—售後期」等各個關鍵時點的全周期服務鏈路，實現從市場機會捕捉、個性化選品建議、資產配置建議，到持有期跟蹤、異動提醒的全鏈路輔助。並以客戶財富生命周期為主線，覆蓋基金、理財、保險、養老等全場景，形成「人 + AI」服務體系，讓專業財富管理自然融入客戶的日常金融生活。
更重要的是，「小招」正逐步從被動的「你問我答」轉向「主動發現」，通過管家快報，主動替客戶關注、整理、篩選賬戶、產品與市場信息，主動向客戶報告賬戶發生了什麼值得關注的情況，實現了對客戶需求的提前捕捉和主動告知。
周期的考量：零售代銷保險存量保費規模破萬億
零售AUM加速增長的同時，其結構也在悄然變化。其中，該行公募非貨基金和理財保有規模持續位居同業首位，零售代銷保險存量保費規模成功突破萬億元大關。
這背後對應的是客戶風險偏好的變化——在震盪市場環境、利率下行周期中，客戶更加追求穩健，更加追求確定性。基於此，招行順應客戶風險偏好變化，為客戶提供多元的產品供給。
「無論是基金、保險還是權益、固收類產品，都涵蓋在我們所建立的資產配置體系內。我們堅持為客戶創造價值，希望讓客戶在守好風險的情況下獲得收益。」王良曾表示。
據了解，招行推出的「TREE資產配置服務體系」，圍繞客戶活錢、穩健、進取、保障四大類需求，為不同風險偏好的客戶提供了一站式資產配置解決方案，累計服務客戶破千萬。
在保險代銷領域，該行迴歸保障本源，充分發揮傳統銀保渠道的物理網點及線下隊伍優勢，為客戶提供更專業的規劃；並以招商銀行App為陣地，在線上為客戶提供全流程智能化的服務。
值得一提的是，2025年，招行在代銷保險業務領域實現系統性革新。
其核心在於，依託平台優勢，整合優質合作伙伴資源、嚴選保險產品，通過全方位保障規劃匹配家庭風險敞口，依託全生命周期陪伴動態適配人生階段需求，藉助全流程服務升級打造從售前到售後的體驗閉環。
在保障規劃的售前環節，客戶可通過「省心選」服務一鍵生成保障配置方案，也可通過客戶經理獲取「保單檢視」服務，定製家庭保障配置建議書；售中，招行通過自有風控模型、智能量化篩選及專家組評審為客戶甄選產品，同時投保環節通過智能利益演示將複雜的保單利益轉化為簡單的可視化圖表；售後服務環節通過將保司的增值服務和保全服務接入招商銀行App，為客戶提供全流程一站式的售後服務保障。
開放的力量：生態協同進入新徵程
滴水不成海，獨木難成林。
早在2020年，招行即開行業先河，率先代銷他行理財子公司產品，2021年構建「招財號」財富開放平台，邀請合作伙伴進駐，共同陪伴客戶。
在2024年的財富合作伙伴論壇上，王良向合作伙伴倡議，堅持合作共贏，持續共建大財富管理生態圈。「招財號」也隨之升級為「基金、理財、保險等」多主體活躍的生態圈。
一年以來，該行與160餘傢伙伴的合作範圍持續擴大，合作深度持續加強，結合招行的產品、金融、服務能力，深化渠道共享、信息共享、運營共享、投研共享。
其中，財富開放平台突破線上線下服務邊界，全場景服務融合，將經營能力轉化為「用戶可感知、全渠道統一」的服務產品，單向的產品推薦升級為多維的服務互動。
同時，開放平台構建「覆蓋多品類的能力集成樞紐」，將優秀合作伙伴在公域流量獲取、粉絲經營等方面的成熟經驗，萃取後向全部合作伙伴開放，實現「共同成長 進步共贏」。
運營共享方面，平台將持續煥新使用體驗，將客戶服務滿意度與經營效果量化為可衡量的指標體系，並推出項目共創激勵機制「摘星計劃」。
此外，財富開放平台與合作伙伴建立定期市場行情研判機制，集成實時行情數據、量化模型分析、策略觀點等功能，共建投研能力。
從渠道共享實現用戶體驗統一，到信息共享激活跨品類協同，從運營共享提升流程效率，到投研共享強化核心能力，財富開放平台正以「四大共享」為支點，推動生態協同進入新徵程。
招行表示，未來，平台將持續深化機制創新，讓合作伙伴與招商銀行一同聚焦用戶價值創造，為財富管理行業生態效能釋放注入更強勁、更穩健、更持久的動力。 （CIS）
來源：券商中國
責任編輯：胡尊波