智通財經APP獲悉，高盛維持對新思科技(SNPS.US)的"買入"評級，並設定12個月目標價700美元，較當前股價存在顯著上行空間。這一樂觀預期建立在公司核心業務強勁增長及戰略併購協同效應的基礎上。財務數據顯示，新思科技在2025財年預計實現總營收72.99億美元，按年增長16.5%，非GAAP每股收益達13.70美元。

更值得關注的是，隨着2024年完成對Ansys的收購，公司2026財年營收有望躍升至104.22億美元，按年增速達42.8%，EPS也將提升至16.90美元。

高盛特別指出，季度營收按月將呈現顯著增長態勢，其中2025財年第三季度預計達17.48億美元，第四季度更將突破24.92億美元，主要受益於Ansys完整季度的業績貢獻及核心EDA(電子設計自動化)業務的穩健表現。

儘管中國近期出台的EDA出口管制臨時禁令引發市場關注，但高盛認為其影響有限。研報提到，Cadence等同行企業公布的強勁季度業績表明，基礎EDA需求仍具韌性，能夠有效對沖政策帶來的短期波動。

該分析師團隊建議投資者重點關注三個維度：一是核心EDA軟件在定製芯片設計領域的滲透進度，二是與Ansys整合後產生的協同效應規模及落地速度，三是中國市場禁令解除後的需求復甦節奏。

值得關注的是，新思科技在EDA市場的技術壁壘持續強化。高盛預計，公司將在近期財報電話會中披露更多客戶擴展案例及設計項目突破，特別是在人工智能芯片、高性能計算等前沿領域的應用進展。基於40倍標準化市盈率的估值模型，高盛認為當前股價尚未充分反映其長期增長潛力，維持700美元目標價不變。