智通財經APP獲悉，華安證券發佈研報稱，2025年第二季度確認了IT應用(顯示器和筆記本電腦)正成爲OLED面板的新增長引擎。供應能力的提升、更廣泛的OEM採用以及消費者對高端顯示屏的需求趨於一致，同時關稅因素也爲向OLED的產品組合轉變提供了額外動力。此前京東方和維信諾都公告建設8.6代AMOLED產線，國產OLED產線的建設將進一步爲未來IT尺寸用OLED等應用打下基礎。以蘋果公司爲代表的消費電子公司，其供應商三星顯示加速對IT尺寸用OLED的量產將進一步帶動其他相關企業導入對IT尺寸用OLED的進度。

華安證券主要觀點如下：

三星顯示2026Q2末啓動蘋果OLED MacBook Pro筆記本面板量產

韓媒TheElec報道稱，三星顯示(SDC)預計將在今年底啓動蘋果首款OLED屏幕MacBook Pro筆記本電腦所需面板的試產，正式量產時間則是2026年二季度末。三星顯示成功拿下了蘋果OLED MacBook Pro的屏幕獨供，將提供14英寸和16英寸兩種尺寸的面板，這些面板將由三星顯示的G8 IT OLED生產設施A6製造。A6設施包括2條月玻璃基板輸入量均爲7500片的OLED生產線，按14.3英寸面板計算全年產能可達1000萬塊。蘋果所需的屏幕將佔用其中一條，2026年的整體產能將在200~300萬塊水平。

TCL公告建設8.6代印刷OLED產線，預計總投資額約人民幣295億元

9月12日，TCL科技集團發佈公告，公司、旗下子公司TCL華星與廣州市人民政府、廣州經濟技術開發區管理委員會共同簽署項目合作協議，擬共同出資於廣州市建設一條月加工2290 mm×2620 mm玻璃基板能力約2.25萬片的第8.6代印刷OLED顯示面板生產線(簡稱“t8項目”)，主要產品涵蓋平板、筆記本電腦、顯示器等應用領域，預計總投資額約人民幣295億元。

國內積極建設OLED產線，中大尺寸IT用OLED打開OLED應用市場空間

根據Counterpoint Research的9月報告，隨着中國供應鏈成熟和成本優勢顯現，國產OLED面板正在2025年第二季度加速滲透全球市場，三星顯示(SDC)以37%(第1季度爲36%)的市場份額穩居第一；中國廠商京東方(BOE)表現穩定，保持15%的市場份額；維信諾供應占比爲14%，第1季度爲12%；LG Display(LGD)供應占比爲9%，第1季度爲11%；華星光電(CSOT)供應占比爲9%，第1季度爲8%。

智能手機和電視需求趨於穩定，但相比去年同期依然疲軟。IT面板(顯示器和筆記本電腦)實現了突破性增長，主要得益於高端產品的採用和供應商的多元化參與。2025年第二季度確認了IT應用(顯示器和筆記本電腦)正成爲OLED面板的新增長引擎。供應能力的提升、更廣泛的OEM採用以及消費者對高端顯示屏的需求趨於一致，同時關稅因素也爲向OLED的產品組合轉變提供了額外動力。

此前京東方和維信諾都公告建設8.6代AMOLED產線，國產OLED產線的建設將進一步爲未來IT尺寸用OLED等應用打下基礎。以蘋果公司爲代表的消費電子公司，其供應商三星顯示加速對IT尺寸用OLED的量產將進一步帶動其他相關企業導入對IT尺寸用OLED的進度。

投資建議

面板檢測設備領域重點推薦公司：精智達(688627.SH)，其他面板產線用設備公司包括：精測電子(300567.SZ)，奧來德(688378.SH)，OLED材料相關公司包括萊特光電(688150.SH)。

風險提示

下游需求不及預期；競爭加劇；技術迭代不及預期。