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藍鯨新聞2月27日訊（記者 胡劼）開年以來，券商鑼密鼓佈局「開門紅」行情。不少機構在交易APP上大秀「AI肌肉」實力，意在以智能投研、算法推薦等工具降低用戶決策門檻；花式營銷財富管理業務，試圖搶佔用戶財富配置入口。
營銷大戰的核心動因在於捕捉結構性機遇，一是借力「春季行情」窗口期搶佔用戶決策心智，二是欲承接50萬億居民定期存款集中到期帶來的財富再配置浪潮。
藍鯨新聞記者對此展開實測，並和多位業內人士交流，多家券商將投顧服務能力作為財富管理業務的核心競爭力，利用AI賦能使用場景，向投資者匹配專業的投顧服務。產品方面，面對居民存款對產品收益波動的敏感性，多數券商將「固收+」為核心的產品作為核心矩陣。
券商交易APP成營銷主陣地
記者實測多款券商APP發現，多家機構將AI投研服務、多元化資產配置服務等作為營銷抓手，或在交易端APP設定彈窗，或在醒目位置展示相關產品與服務。
營銷形式上，各家券商各顯神通。國泰海通主推的是君弘智投的「風口賽道策略」，該策略通過實力投研精選基金公司優質賽道，研判模型捕捉風口投資機會，以市場景氣度賽道為基礎，從消息面、基本面、業績與估值面、資金面、技術面五大維度分析行業價值。
華泰證券則大秀「AI」肌肉，通過首頁「領取開年投資祕籍」活動推薦旗下智能AI炒股軟件「AI漲樂」，以激發用戶用AI來定製炒股策略、購買相關理財產品的熱情。
「相當於專門針對客戶開發的投資版 ‘豆包’，任何投資問題可以直接問，比如持倉股的相關資訊是幫用戶直接梳理好了，直接看就可以了，也支持一句話下單、7×24小時AI盯盤、財報或者公告智能解讀、網格/條件單自動執行等等。」華泰證券的一位資深投顧告訴記者。
此外，部分券商還通過較為新穎活潑的活動形式吸引用戶參與其中，比如興業證券聯合旗下財富管理品牌「知己理財」，策劃「新春開運集卡」小遊戲瓜分超萬元紅包；招商證券策劃「新春遊園會」開門紅活動，投資者在紅利專區、ETF專區、黃金專區、招財好基會、跨境專區、指增專區完成加自選、加關注的小遊戲便可抽獎，兩家券商均通過「遊戲化」營銷閉環，盤活APP用戶的活躍度。
無論採取何種營銷模式，利用AI技術賦能來降低用戶的決策門檻似乎成為普遍共識。從開戶、研報閱讀、實盤操作、投顧服務，多家交易軟件加大力度利用AI技術將策略服務、產品推薦直接嵌入到用戶投資全生命周期，以提升粘性與轉化效率。
雙重機遇催生營銷「黃金窗口」
記者與多家機構交流得知，券商通過交易軟件密集加碼營銷，核心動因在於捕捉結構性機遇，一是借力「春季行情」窗口期搶佔用戶決策心智，二是欲承接50萬億居民定期存款集中到期帶來的財富再配置浪潮。
春季行情向來是券商爭奪用戶注意力的關鍵時點。2026年春節雖晚，但政策預期前置、流動性寬鬆，疊加「十五五」開局之年的改革紅利想象空間，市場「搶跑」跡象明顯。
「交易軟件一直是券商直接向用戶提供服務的核心載體，發生變化的是，如今的券商交易軟件不再只是一個簡單接入市場資訊、投研觀點的交易工具，而是進化為集投研服務、資產配置、用戶運營於一體的綜合財富管理平台，不少券商將此作為主戰場，也是想乘着開年這波營銷節點抓緊佈局，全方位搶佔C端用戶心智。」一位券業分析人士告訴記者。
這一轉變背後，離不開市場環境、用戶行為與技術演進等多重因素的影響。
「從供給端來看，隨着行業‘降佣’趨勢持續深化，經紀業務盈利空間被大幅壓縮，單純依賴交易量收費的模式難以為繼，券商必須轉向以服務換收入的新路徑；而需求端的投資者普遍面臨信息過載、投資決策複雜化、市場波動大等多重挑戰，尤其現在是春季行情啓動的階段，市場交投較為活躍，投資者對及時性、專業性與個性化服務的需求顯著上升，催生券商加速整合一站式解決方案，將專業能力轉化為用戶可感知的價值。」上述分析人士表示。
除了春季行情帶來的機遇之外，市場還將迎來居民定期存款的集中解鎖窗口。多家機構測算預計今年約50萬億元以上的居民定期存款到期，隨着存款利率持續下行，這批資金面臨「重定價」壓力，催生大規模財富再配置需求，這對恰逢牛市行情的券商來說，是不可多得的機遇。
各家券商也順勢啓動策略調整，規劃營銷方案。從記者實測和交流的情況來看，多家券商將投顧服務能力作為財富管理業務的核心競爭力，利用AI賦能使用場景，向投資者匹配專業的投顧服務。
譬如，銀河證券打造的財富星-AI投顧服務體系，聚焦於主力資金動向分析，通過多因子量化模型篩選優質個股；新推出針對場內ETF的智能投顧服務，可以實現多空智能擇時、智能看盤、深度學習等，便捷開展指數投資。中信建投證券緊扣高端理財、現金管理、國債逆回購、紅利類資產四大抓手，打造全譜系存款替代方案。推出一鍵配置、到期提醒等便捷服務，提升服務的智能化與便捷性。
產品端，面對居民存款對產品收益波動的敏感性，部分券商將「固收+」產品作為替代存款的核心選項。
「我們目前已建立起投門檻不等的‘騏驥系列’買方投顧品牌，佈局多條多資產策略線和特色策略線，供不同風險偏好投資者結合其資金情況進行配置選擇。為聚焦存款承接需求，我們將擴容固收+類解決方案產品規模，重點升級‘固收+’產品線，加大對紅利低波板塊、高等級可轉債及公募REITs的配置比例，提升收益增強能力。」廣發證券的一位投顧告訴記者。
在「春季行情」的催化與「存款再配置」的浪潮中，券商不僅在爭奪用戶心智，更在重新定義財富管理的價值和標準。