定製芯片需求增長，2027年AI芯片收入將遠超1000億美元。
博通具備可持續增長軌跡，存儲產能確保到2028年。
將帶動銅連接技術製造廠商。
高盛從450美元上調到480美元。
特魯斯特證券從510美元上調到545美元。
伯恩斯坦從475美元上調到525美元。
美國銀行從500美元下調到450美元。
博通目前報332.7美元，市值1.6萬億美元。
博通大漲約5%，CEO陳福陽強調人工智能需求仍將長期維持強勁，並預測公司AI芯片相關營收到2027年將顯著超過1000億美元」，遠高於多數分析師原先的樂觀預期。
陳福陽在與分析師的電話會議中表示，企業持續為人工智能系統設計定製化芯片，市場需求正迅速擴大。
博通目前正與六家客戶合作，AI相關基礎設施產能正接近10吉瓦，顯示大型雲端服務對AI算力的需求仍在快速成長。
摩根大通分析師估計，到2027年博通每吉瓦產能可帶來約120億至150億美元營收，並因此將公司AI相關營收預估保守地上調至 1200億美元以上。
另一方面，高盛分析師指出，博通在AI網絡與定製化芯片領域的領先地位，使其能為超大規模雲端客戶提供最低推理成本的解決方案，並預期公司能持續以接近市場領導者Nvidia的速度推動成本下降。
博通同時公布優於市場預期的最新季度財報。
受AI加速器與AI網絡設備需求帶動，公司AI相關營收年增超過一倍，顯示人工智能基礎設施投資仍處於快速成長階段。
近幾個月來，全球芯片產業普遍面臨HBM供應不足問題，因AI需求大量吸收產能。
不過陳福陽表示，公司已確保存儲器與先進製程晶圓供應，相關產能至少可支撐到2028年。
他也試圖打消投資人對獲利能力的疑慮。市場此前擔心，若博通大量出貨搭載AI芯片的整機機櫃，可能壓縮利潤率。
但公司已在良率與成本控制上取得進展，AI業務的獲利模式將與公司其他半導體業務保持相近水準。
陳福陽表示：我們已經把良率和成本控制到位，因此AI業務的商業模式，將會與其他半導體業務的模式相當一致。
近年來，多家超大規模雲端開始自行設計AI芯片，也一度引發市場擔憂博通可能被排除在供應鏈之外。
不過與英偉達競爭難度極高，反而會讓博通在未來多年持續受益。
開發大型語言模型 (LLM) 的企業無法接受僅僅夠用的芯片，因為這些公司不僅彼此競爭，同時也在與英偉達競爭。
你需要市場上最好的芯片，而且英偉達絕對不會放鬆警惕。
博通的樂觀展望也帶動供應鏈相關企業表現。
市場押注AI服務器連接技術可能更多用銅纜方案，而非光學連接，使得Credo Technology Group與Amphenol分別大漲約10% 與4%。
相較之下，主攻光學互連技術的Lumentum與Coherent雙雙下跌逾4%，反映市場對AI數據中心連接技術路線的不同預期。