智通財經APP訊，新城發展(01030)發布公告，為響應中國相關部門發布的利好政策，進一步提升公司子公司新城控股集團股份有限公司(其A股於上海證券交易所上市，證券代碼：601155)的不動產經營專業能力、優化其資本結構以及增強其核心競爭力及可持續發展能力，新城控股於2026年3月6日宣佈，已啓動以其商業不動產項目作為底層資產的商業不動產投資信託基金(商業不動產REITs)申報公開發行工作。

新城控股擬分拆兩個項目及其底層資產作為其商業不動產REITs的底層資產。該等項目包括： 常州新城鴻興商業經營管理有限公司及其持有的位於常州市天寧區東方西路南側、名山路東側的常州天寧吾悅廣場項目;及啓東市悅博商業經營管理有限公司及其持有的位於啓東市匯龍鎮的南通啓東吾悅廣場項目。

新城控股下屬子公司吾悅順瑞(上海)商業經營管理有限公司作為原始權益人，以該等項目作為入池標的資產，按照商業不動產REITs相關政策文件要求向中國證券監督管理委員會、上交所提交申請及註冊。 2026年3月6日，公司商業不動產REITs項目已獲中國證監會、上交所受理。

新城控股及吾悅順瑞將對項目公司及該等項目進行內部重組，並最終向一間特殊目的載體或其下設特殊目的載體轉讓項目公司的100%股權。隨後，商業不動產REITs將收購特殊目的載體的股權，而商業不動產REITs將於上交所上市，其單位將由投資者認購。

在獲得商業不動產REITs發行的所有相關批准後，基金管理人及財務顧問將隨後進行其公開募集。根據中國相關法律、法規及監管規則，新城控股或其子公司將參與商業不動產REITs單位的戰略配售，擬認購不低於發售單位的34%。

商業不動產REITs將為封閉式基金。募集規模將基於最終詢價及發行結果，參考目標資產的資產估值結果而定。專業機構投資者可參與基金單位的戰略配售，持有期限自上市日期起不少於12個月。其餘單位份額將通過場內發售及場外認購方式發行。

上述方案可根據後續申報進度、監管機構相關規則及要求以及市況而細化或進行必要調整。

發行商業不動產REITs是公司及新城控股積極響應行業政策，把握多層次資本市場發展機遇，利用創新型孖展工具促進行業資源優化配置、支持構建房地產發展新模式的重要舉措，有利於公司及新城控股拓寬孖展渠道，有效盤活存量資產，並進一步推動資產運營提質增效，增強可持續發展動能。