前按：全球利益相關者集體矚目的懂王大型TACO秀如期精彩上演，並對全球商品 ，構建了新的信心基石和定價機制，亞太市場首當其衝，其中，首爾綜指完全定價，接近熔斷。

日經與恒指相對接近完全定價，大A早盤尚穩。此前研報定義的戰時經濟模塊【養殖、航運、油氣等】在今天大A護盤資金的盤中表現均優異，結合此前研報和目前綜合態勢，在沒有‘關鍵變盤點’（此前研報提示36~40小時窗口期，距今衹有約8小時左右，以美軍大規模地面行動（空天海地一體）為信號）出現之前，育種和軍工有一定的‘抗壓和優先反彈機會’。

盤面節奏太快，盤中信息整合進此前的標準研報沒有這個時間。我們策略組‘全程手搓’。

現在將重磅關切或我們認為有核心支點單獨列出。其他與各位利益相關者在盤中互動。

本帖將懂王全國講話暨大型TACO現場秀以來，主要關鍵變量和商品組合變化，記錄之。並以此前研報框架抽乾點評1，2。

——以下正文——

◎地緣 伊朗用真實行動4第89波攻擊【協調真主黨和也門胡塞齊射彈道導彈，及什葉派民兵和哈馬斯地面零散行動，加大情報工作力度，伊朗本土齊射超100枚重型彈道導彈】回應懂王的相關言論（伊朗彈道導彈發射體系已經被摧毀90%的戰鬥力），持續升級，但目前離美菌部署前抵，立體登陸‘尚有距離。’

◎TACO 全國講話完全起到相應作用，調節金銀餅增強油氣航運。一致行動人：懂王表示談的好是自己功勞，談不好是萬斯的事後，萬斯在2028總統候選人模擬選票之中的得票率持續快速陰跌，已由前日50點以上，跌到現在30點以上

◎商品 錨定10年期美債收益率，微調經營補倉對沖，亞太**市場，下午盤殺跌風險升，關注首爾中指是否熔斷，以及日經收盤。大A股市收盤-432個小目標。

◎戰時經濟 生豬、雞蛋【見本帖圖庫】，後續關注育種及軍工。

◎本研報核心結論及當下策略。

※在當下總的時局裏，‘中長期美債收益率’仍然是所有商品資產價格及金融產品的‘觀測錨’，對新興市場CPI負荷、優質資產價格，對非美元貨幣匯率，對石油通脹，對資金流向、流動性，對美元潮汐運動規模強度，在尚未突破此前的高位震盪區間【4.5%】之前，仍具備這樣的邏輯，祇不過震盪加劇。

此刻10年期美債收益率為【4.373%日內即時0.99％升幅，此前採集4.308%，日內收益負百分之0.74】——市場持續快速‘拋售美債’。

※【基於上述美債、匯率等表現的‘金銀油餅軍戰備物資’】核心配置及交易策略】：‘不公開’

※ If you need and it's necessary you may contact with WeChat ‘gemspavilion’.

以上。

#第七次中東戰爭

#TACO行為藝術大賞

#能源融合觀察

#荒野獵人投資家

#後燈塔時代地緣政經感知

#基於反脆弱性的多元資產策略