金吾財訊 | 消費板塊上揚，滬上阿姨(02589)漲6.50%，奈雪的茶(02150)漲2.53%，泡泡瑪特(09992)漲2.33%，巨子生物(02367)漲1.47%，上美股份(02145)漲1.19%，小米集團-W(01810)漲1.23%，名創優品(09896)漲0.97%。國信證券表示，節後以來零售及美護板塊出現較多回調，主要系外圍事件衝擊下，大盤風險偏好下行，板塊情緒走弱；同時基本面在節日錯期和投放趨於謹慎，以及去年基數較高等因素下略有承壓。但我們認為階段性回調也為後續優質龍頭的反彈積蓄了勢能。一方面，政策促內需方向明確，未來在特定人群民生補貼，服務消費等增量方向上仍有較大的發力空間；另一方面，企業自身運營調整也有望逐步顯現成效，無論是零售調改的推進，還是美護產品的推新，有望依託適配於新需求下的新供給轉型，驅動龍頭業績的再成長。