近期半導體板塊經歷階段性調整後，隔夜美股半導體板塊迎來強勢反彈，中韓半導體板塊同步走強，一掃近期陰霾。消息面上，三星電子 Q2 業績亮眼、微軟 Azure 增速再提速、全球刻蝕設備龍頭財報超預期，多重利好集中釋放，半導體設備材料賽道的長期景氣邏輯再度得到驗證。相關 ETF 產品受到資金青睞，科創半導體設備 ETF 華泰柏瑞（588710） 已連續9個交易日獲資金加倉，累計 「吸金」 35 億元。

　　7 月 30 日，微軟發布 2026 財年第四季度財報：營收 900.1 億美元，按年增長 18%；淨利潤 357.7 億美元，按年大幅增長。最核心的 Azure 雲業務營收按年增長 43%，2026 財年全年 Azure 收入首次突破 1000 億美元。微軟 CFO 表示下個季度 Azure 增速將進一步提升至 45%。公司同時上調資本開支預期。AI 算力建設持續加碼，將沿產業鏈向上傳導至芯片、晶圓代工、半導體設備和材料等各環節，為上游設備材料賽道提供長期確定性支撐。

　　7 月 29 日，全球刻蝕設備龍頭泛林集團（Lam Research）發布的 Q4 財報同樣大超預期：營收 67.2 億美元，按年增長 30%，連續第四個季度創紀錄增長；非 GAAP 毛利率達 52.0%，創近 20 年單季新高。更關鍵的是，公司給出的下一季度營收指引約 81 億美元，較分析師預期高出 13.6%，同時上調 2026 年全球晶圓製造設備（WFE）市場展望。作為全球第三大半導體設備廠商，泛林的超預期業績直接驗證了全球半導體設備行業的高景氣度。

　　Wind 與交易所數據顯示，科創半導體設備 ETF 華泰柏瑞（588710）交投火熱，近30個交易日累計「吸金」96.69億元，帶動最新基金規模達97.99億元，份額達35.1億份且再度刷新歷史記錄。科創半導體設備 ETF 華泰柏瑞（588710）助力一鍵佈局科創板半導體上游核心資產，高純度聚焦設備 + 材料雙主線，或是投資者把握半導體國產替代與 AI 算力建設雙重機遇的高效工具。

　　據悉，科創半導體設備ETF華泰柏瑞（588710）跟蹤指數為科創半導體材料設備指數，半導體上游「材料+設備」行業累計佔比高達87%，對晶圓廠資本開支、存儲擴產和國產替代進程具有較高產業敏感度。同時該指數存儲芯片概念佔比超70%、「先進封裝」概念佔比58%。場外投資者可關注華泰柏瑞上證科創板半導體材料設備主題ETF發起式聯接基金（A類024974/C類024975）。

　　半導體設備材料屬於高彈性板塊，投資者需關注高估值與交易波動風險，請投資者結合自身風險承受能力，理性判斷，謹慎投資。

　　不妨考慮配置的思路，搭配華泰柏瑞「紅利全家桶」構建啞鈴佈局——進攻端通過佈局高成長的科技賽道把握產業紅利，防守端通過紅利類資產爭取平滑組合波動。

　　華泰柏瑞基金是國內首批ETF管理人，在指數投資領域深耕超19年，為投資者打造了滬深300ETF華泰柏瑞（510300）、A500ETF華泰柏瑞（563360）等投向透明、交易便捷、費率低廉的指數工具。截至2026年6月末，公司旗下ETF近兩年累計為持有人盈利超1806億元，是同期A股全市場僅有的三家累計盈利超1600億元的公募基金公司之一。