金吾財訊 | 港股豬肉概念板塊午後持續走高，截至發稿，牧原股份（02714）漲4.00%，德康農牧（02419）漲3.73%，中糧家佳康（01610）漲3.69%，萬洲國際（00288）漲1.38%。消息面上，國家統計局新近公布的7月CPI數據表明，生豬產能綜合調控政策效應顯現，疊加部分地區高溫、強降雨等極端天氣頻發推高運輸成本等因素，豬肉價格由上月下降0.8%轉為上漲4.1%。國金證券新近研究指，短期來看，生豬價格仍有下降空間，近期行業產能在政策調控和供給壓力下已經有所減少，同時行業價格已經跌破完全成本線，預計整體虧損下行業產能去化，目前板塊景氣度底部企穩。中長期來看，生豬養殖行業依舊有較為優秀的中樞利潤，且非洲豬瘟之後行業的快速擴張中，仍有大量企業是低質量擴充產能，行業成本方差依舊巨大，頭部企業有充足的超額利潤釋放，建議優選低成本的優質企業。