隨着金融市場和更廣泛的美國經濟日益依賴人工智能行業的健康，投資者正尋找策略以保護其投資組合免受人工智能敞口過大的影響。美國股票和信貸市場日益集中於人工智能相關公司，基金經理表示正在尋找不受該技術情緒突然轉變影響的資產和策略。

　　花旗集團研究顯示，羅素1000指數中超過三分之二的大型美國公司直接與人工智能相關，或因該技術日益融入其商業模式而與之關聯。摩根大通數據顯示，大型科技「超大規模企業」和人工智能支出熱潮受益者近年大舉借債後，佔美國高等級債券市場約16%，成為投資級市場最大群體。

　　Amundi首席投資官文森特·莫蒂埃表示：「客戶正在重新審視他們需要多元化配置的方式。」他指出，人工智能主題「非常強大」，但「盈利大幅修正」等意外可能使其改變方向。「這並非迫在眉睫，」他說，「但我認為它會到來。」

　　貝萊德全球多資產策略與解決方案主管瑞安·馬歇爾表示，「試圖構建引入獨立、非相關回報來源的投資組合，絕對是當前需求所在。」他補充說，多資產投資組合面臨的挑戰之一，「是人工智能相關敞口的集中度」。「然後還有第二層同心圓，即其供應商，可能與電力、基礎設施、供應鏈相關，」他說，「同時我們目前還有人工智能與總體經濟增長的相關性。」馬歇爾指出，「這一現象正促使人們轉向私募資產類別、對沖基金以及其他相關性較低的市場領域。」在對沖基金領域，他提到「那些能夠證明其產生的回報流獨立於或與更廣泛債券和股票市場風險不相關的經理」，包括運行全球宏觀和股票多空策略的經理。

　　莫蒂埃也認為對沖基金對客戶的吸引力「大幅」上升，但「問題在於對沖基金群體非常多元……挑戰在於找到仍願意接受資金的正確策略和正確經理。」他補充說，客戶還「越來越多考慮整體新興市場」，包括本幣股票和債券，如拉丁美洲、印度等。另一條受歡迎途徑是「迴歸一些基本面實物資產」，其中「有有形的東西」，他指出「礦業是一個有趣領域」，而「可再生能源也是一種多元化」。

　　富蘭克林鄧普頓聯合總裁兼首席商務官丹尼爾·甘巴表示，專門投資團隊正將人工智能視為回報驅動因素，類似於價值、動量 and 增長等其他所謂因子，以構建「對人工智能波動性敞口最小」的投資組合。他補充說：「系統性（對沖基金）需求增加。我們自己也能看到；我們的系統性業務正在增長。與人工智能相關的因子多元化需求也在增加。」甘巴指出：「我們仍看好美國股票」，但「肯定不如年初樂觀」，且「不僅集中於少數在人工智能基礎設施上投資近1萬億美元的公司」。「我們明顯在尋求多元化敞口。」他說，富蘭克林也看好日本和一些新興市場，而在固定收益方面，正關注較短期限債券，「除非人們尋求收益，否則在長端並不真正承擔重大利率風險」。甘巴表示：「我會說，要小心你的因子多元化風險，小心你的公司過度暴露於人工智能。」「稍微更具防禦性，」他補充說，儘管他指出「我們認為不會有什麼迫在眉睫的事情觸發大規模拋售。」

　　不過，莫蒂埃引用花旗集團前老闆查克·普林斯2007年7月在全球金融危機爆發前不久的著名言論警告稱：「我們今天有點處於這種環境中；音樂還在播放，人們還在跳舞。」「音樂會在某個時刻停止。但時機如此難以預測，這就是為什麼多元化比以往任何時候都更加必要。」