A股三大指數今日探底回升，截止收盤，滬指漲0.05%，收報3813.79點；深證成指漲0.17%，收報12641.86點；創業板指漲0.22%，收報3043.33點。滬深京三市成交額1.92萬億，較昨日放量2224億。行業板塊漲多跌少，影視院線、傳媒、貴金屬、廣告營銷、軟件開發、遊戲、一般零售板塊漲幅居前，元件、風電設備、電子化學品板塊跌幅居前。個股方面，上漲股票數量接近3300只，逾70只股票漲停。 　　A股影視傳媒、AI短劇概念股今日持續拉漲。消息面上，國慶檔電影市場表現平淡，但AI內容已成影視消費新增長極。紅果短劇DAU超越「愛優騰芒」總和，《三星堆：未來往事》作為首部AI院線電影定檔10月23日。此外10月7日，博納影業集團股份有限公司宣佈，智能原生科幻電影《計劃外：廣寒行動》正式開機並進入製作階段。這也是繼《三星堆：未來往事》之後，博納影業「AI電影矩陣」中第二部推進至製作階段的影片。 　　博納的嘗試並非孤例。2026年，AI影視正從「概念驗證」走向「產業落地」，頭部影視公司和平台密集佈局。愛奇藝在2026年秋季悅享會上宣佈「AllinAI」賦能影視長片製作戰略，推出「燎原計劃」，2026年全年計劃上線40餘部AIGC電影，後續立項製作的項目中AIGC電影占比將達50%。日前，虎鯨文娛集團推出AI人才孵化與培養項目「虎鯨AI人才計劃」，並同步啓動「鯨銳AI創作大賽」，尋找AI創作者。TVB播出AI短劇《社畜求生101》，並打造配套IP商業模式。光線傳媒已內部上線AI工具應用平台，完成十餘個自研AI工具的應用落地。 　　行業研究機構DataEye發布的《2026上半年AI劇漫劇數據報告》顯示，今年1月至5月國內AI劇漫劇市場規模已突破220億元，全年有望衝擊400億元大關，按年大幅增長138%。用戶端同步爆發，國內AI短劇用戶在今年上半年突破6億。產能與流量雙向井噴。據抖音端原生AI短劇數據，今年1月至6月新增AI短劇總計22.19萬部，其中1055部播放量破億，新增播放量達5157.38億。 　　中金公司分析認為，AI直擊影視行業試錯成本、溝通成本兩大痛點，製作環節作為行業70%—80%成本的集中環節，AI降本潛力可觀——虛擬拍攝基地最高可削減85%的場景搭建成本，數字人演員原畫建模成本降低80%。財信證券指出，多模態能力迭代加速，AI短劇產業鏈正在經歷價值重估。模型能力跨過輕量化內容生產門檻，AI漫劇率先放量，AI仿真人劇成為新增供給方向。　　　　中金公司：AI直擊影視行業試錯成本、溝通成本兩大痛點 　　AI直擊影視行業試錯成本、溝通成本兩大痛點，製作環節作為行業70%—80%成本的集中環節，AI降本潛力可觀——虛擬拍攝基地最高可削減85%的場景搭建成本，數字人演員原畫建模成本降低80%。快手可靈AI的數據顯示，影視製作成本可降低至傳統方法的十分之一，製作時間縮短約60%。《中國AI影視發展報告(2025—2026)》指出，AI已覆蓋影視創意、拍攝、後期、宣發、運營全流程，產業主體格局逐步清晰，六個主要商業模式初步跑通，未來將向精品化、IP生態化及人文深度發展。 　　財信證券：AI短劇產業鏈正在經歷價值重估 　　多模態能力迭代加速，AI短劇產業鏈正在經歷價值重估。模型能力跨過輕量化內容生產門檻，AI漫劇率先放量，AI仿真人劇成為新增供給方向。AI顯著降低了短劇製作成本和生產門檻，但大量同質化內容進入市場後，作品播放表現明顯分化，粗放的生產模式難以維持競爭優勢，行業競爭將更多取決於優質內容和發行效率的提升。 　　招商證券：預計2027年就是真正的AI影視大年 　　AI短劇大火，意料之外，情理之中。吸引觀衆的最核心因素還是劇本和劇情，AI短劇因為將更多成本用於打磨劇本和劇情，隨着內容質量提高，近期受歡迎在情理之中。AI影視是繼AI編程後新的爆款AI應用，字節的SD收入持續攀升，AI微短劇已佔據短劇行業的95%。預計2027年就是真正的AI影視大年。 　　國金證券：2026年AI應用正式邁入百花齊放 　　大模型能力突破、成本降低、開放權重模型加速迭代，推動2026年AI應用正式邁入百花齊放。機構對AI軟件應用保持樂觀，重點看好四類方向：鏟子股/賣水人、Infra、定製化重的IT交付，以及與業務流程深度結合的行業軟件。 　　華鑫證券：傳媒內容供給正逐步滿足不同群體的情緒消費需求 　　AI工具的持續迭代正推動內容創作進入新階段，字節跳動Seedance2.5與MinimaxH3的發布標誌着視頻生成能力從片段級輸出邁向完整創作流程，尤其在長敘事、多模態參考和穩定編輯方面取得突破。隨着《桃花潭記》《被裁掉的女孩》等AI原生內容獲得大衆關注並形成付費意願，傳媒內容供給正逐步滿足不同群體的情緒消費需求，契合下半年經濟工作會議對內需消費的支持方向。 　　中國銀河：業績驅動+AI賦能仍是傳媒互聯網行業增長的核心驅動力 　　硬件側AI基建的不斷發展，最終將傳導至產業鏈下游板塊，業績驅動+AI賦能仍是傳媒互聯網行業增長的核心驅動力。未來，隨着AI投入不斷增加、多重利好長期加持，互聯網核心資產、AI賦能不斷深化的AI應用及產業鏈、優質內容不斷產出、業績釋放確定性較高的內容板塊有望長期受益。 　　(本文不構成任何投資建議，投資者據此操作，一切後果自負。市場有風險，投資需謹慎。)