智通財經APP訊,宏芯宇(02681)於2026年10月30日-2026年11月9日招股,擬全球發售1471.72萬股H股,其中,香港公開發售佔約10%,國際發售佔約90%,另有15%超額配股權。發售價每股72.29-82.9港元,每手100股H股,預期H股將於2026年11月12日(星期四)上午九時正開始在聯交所買賣。
集團是一家存儲器廠商。根據弗若斯特沙利文的資料,於2025年,集團在整個全球存儲產品市場中按收入計佔有0.6%的市場份額,並在全球所有存儲器廠商中排名第12位。集團搭建了覆蓋四大核心技術的平台,包括(i)主控芯片設計與開發,(ii)固件算法開發,(iii)測試系統開發及(iv) 存儲介質特性分析。集團通過該平台提供存儲產品。集團的存儲產品主要包括(i)嵌入式存儲、(ii) 固態硬盤、(iii)DRAM及(iv)移動存儲。
集團已與Flourish、Pine Vigor、傳音國際、江波龍投資、Gottfried、雄獅、陳俊成先生(各稱一名基石投資者,統稱基石投資者)訂立基石投資協議(各稱一份基石投資協議,統稱基石投資協議)。據此,基石投資者已同意,在若干條件規限下,按發售價認購或促使其指定實體認購可購入的該等數目發售股份(向下約整至最接近100股H股的完整每手買賣單位),總金額約為4.52億港元(並不包括經紀佣金、證監會交易徵費、會財局交易徵費及聯交所交易費)(基石配售)。
假設概無發售量調整權或超額配股權獲行使、概無根據首次公開發售前購股權計劃發行額外股份,及發售價為每股發售股份77.60港元(即本招股章程所載發售價範圍的中位數),經扣除集團就全球發售已付及應付的包銷費及佣金以及估計發行開支後,集團估計集團將收取所得款項淨額10.54億港元。集團擬將全球發售所得款項用作以下載列用途:(1)所得款項淨額約40.0%,預計用於存儲產品的開發及商業化。(2)所得款項淨額約35.0%,預計用於主控芯片的研發及迭代。(3)所得款項淨額約15.0%,預計用於提升集團的內部晶圓級檢測及主控芯片驗證、確認及質量管理測試能力。(4)所得款項淨額約10.0%,預計用於運營資金及一般公司用途。
於2023年及2024年,集團的收入保持相對穩定,分別為人民幣87.81億元及人民幣87.18億元,並增加28.9%至2025 年的人民幣112.38億元。集團的收入由截至2025年4月30日止四個月的人民幣28.05億元增加185.7%至2026年同期的人民幣80.12億元。集團的毛利由2023年的人民幣4.17億元大幅增加至2024年的人民幣13.996億元,並進一步增加74.8%至2025年的人民幣24.46億元。集團的毛利由截至2025年4月30日止四個月的人民幣3.87億元增加至2026年同期的人民幣49.69億元。