在关税推高物价、通胀持续、利率攀升及就业市场前景不明的多重压力下，美国消费者正面临严峻的信贷抉择。三大信用评分机构之一FICO宣布重大变革：将于2025年秋季把"先买后付"（BNPL）贷款数据纳入信用评分模型，这或将重塑数百万消费者的信贷格局。

BNPL服务提供商Affirm、Klarna等平台凭借"零息分四期"的便捷支付模式，正吸引越来越多资金紧张的消费者。美联储调查显示，使用BNPL服务的消费者比例从2021年的10%攀升至去年的15%，部分民调甚至显示该比例超过40%。令人担忧的是，LendingTree最新报告揭示，25%的BNPL用户将其用于购买食品杂货，较一年前激增11个百分点，在Z世代群体中该比例高达三分之一。

当前信贷环境充满挑战： • 消费者信心指数骤降，从98.4滑落至93 • 5月个人消费意外萎缩0.1%，逆转4月0.2%的增长 • 6月通胀加速至2.7%，创年内新高 • 信用卡欠款逾期率自2021年来持续上升，低收入区域增幅达63%

尽管信贷环境趋紧，维持良好信用评分仍至关重要。Experian数据显示，美国平均信用评分为715分（良好级），但仍有13.2%消费者处于300-579分的"较差"区间。FICO评分模型五大要素揭示关键：还款记录占35%、负债水平占30%、信用历史长度占15%、新增信贷占10%、信贷组合占10%。

三大信用管理策略助您守护信用： 1. 定期审查信用报告：关注异常记录如寄往旧地址的未付账单 2. 精简信用卡策略：优先注销年费高昂的新开卡，保留历史悠久的账户 3. 避免高频申卡：每次申请产生信用查询记录，短期多次查询可能降低评分

圣路易斯联储报告警示，信用评分虽非衡量财务健康的完美标尺（美国人均净资产超百万但中位数仅19万美元），但在经济动荡时期尤为关键。U.S. Bank财富管理部指出，尽管消费者面临高利率与物价上涨压力，悲观情绪未必直接导致经济衰退，但依赖信贷消费的趋势正在强化。

FICO副总裁Julie May强调："BNPL已成为消费者金融生活的重要组成部分，新模型将帮助贷方更精准评估信贷资质。"专家建议，与其临时抱佛脚玩弄信用评分技巧，不如建立长期健康的财务习惯：保持低信用利用率、按时偿还账单、及时处理闲置会员账户。

当前经济环境下，消费者应警惕三大风险： ⚠️ 用BNPL购买必需品可能导致债务螺旋 ⚠️ 频繁开卡关卡损害信用历史长度 ⚠️ 突发失业等危机易引发财务崩盘

美联储数据显示，尽管信用卡债务总额在首季下降290亿美元至1.18万亿美元，但在通胀持续、降息预期推迟的背景下，消费者亟需重构财务防线。历史经验表明，信用评分如同需要精心呵护的伙伴，唯有持续维护方能穿越经济周期波动。