-- 公司概览 -- 华勤股份有限公司（下称“华勤股份”）是一家以智能产品研发与制造为核心业务的ODM企业，产品覆盖智能手机、平板、智能穿戴、笔记本电脑、数据中心服务器、AIoT设备、汽车电子和机器人等领域。公司在全球多地设有制造中心与研发基地，并在行业内占据多项市场领先地位。根据披露，华勤股份主要依托技术研发和规模化制造，为全球品牌客户提供从设计到生产的一站式解决方案。

基于此次香港公开发行前披露的信息，公司主要风险包括对下游需求与技术迭代的高度依赖、核心零部件和供应链管理的挑战、境内外法规合规要求、汇率波动以及对少数大型客户订单的集中风险。公司已制定内部控制制度，并在合规、数据安全等方面不断投入，以应对行业与法规的不确定性。

-- 行业概览 -- 全球消费电子在近年经历了存量市场调整，但随着AI技术不断渗透及ODM模式持续升级，行业需求呈阶段性恢复。华勤股份在智能手机、平板、智能穿戴及笔记本等ODM领域均居全球前列，同时在数字化基础设施（服务器、交换机）领域保持一定份额。整体行业竞争激烈，研发投入与全球制造体系是各ODM厂商保持竞争力的关键。随着汽车智能化、机器人与AIoT应用持续升温，ODM厂商跨领域扩张和产业链协同趋势将进一步加快。

-- 财务概览 -- 根据披露的历史财务数据（单位均为人民币“亿元”，已将原披露的“百万元”数值除以100）：

1. 营收规模： • 2023年：853.385亿元（对应85338.5百万元） • 2024年：1098.779亿元（对应109877.9百万元） • 2025年：1714.369亿元（对应171436.9百万元）

2. 净利润： • 2023年：26.57亿元（对应2657.0百万元） • 2024年：29.164亿元（对应2916.4百万元） • 2025年：41.316亿元（对应4131.6百万元）

3. 综合毛利率分别为10.9%、9.0%和7.7%，主要受产品结构和原材料成本变化影响。 4. 研发投入：2023年至2025年各年分别约为45.475亿元、51.558亿元和63.635亿元（对应原披露的4547.5百万元、5155.8百万元、6363.5百万元），持续覆盖新产品及核心技术领域。

-- 基石投资者 -- 公司引入多家基石投资者，总认购约2925.01万股H股（以发售价77.70港元测算），对应金额约2.8999亿美元。所有基石投资者承担自上市日起6个月的禁售期，不涉及额外董事会席位安排或其他特别权益。本次全体基石投资者的合计持股比例在发行完成后不会达到可构成实质性股东（Substantial Shareholder）的水平。

-- 募资用途 -- 本次全球发售预计净募集资金约44.631亿港元，主要投向四大方向： 1. 约40%用于以产品为中心的研发投入，包括移动终端、数字基础设施以及新兴智能化领域（汽车电子、机器人和软件）的技术研究； 2. 约35%用于拓展和升级全球制造网络，加大自动化与数字化投入； 3. 约15%用于战略投资与上下游垂直整合，围绕汽车电子、软件以及关键零部件的潜在收购与投资； 4. 约10%将用于一般运营资金及一般企业用途。

如发行规模调整与超额配股权全部行使，则募集总额将相应增加并按相同比例投向上述领域。未及时投入的资金将在商业银行或其他获授权财务机构的短期利息账户中存放。