─ 2026年5月5日，荟泰科技（北京）股份有限公司（下称“公司”）宣布正式启动全球发售，拟发行201,229,000股H股，发行价格每股10.50港元，包含香港公开发售及国际配售两部分。其中，香港公开发售10,061,500股，国际发售191,167,500股，并设有最高不超过本次发售规模15%的超额配股权（如有）。公司预计H股将于2026年5月13日（星期三）上午九时正开始在香港联交所买卖，股票代码：07666。

-- 公司概况 -- 荟泰科技（北京）股份有限公司成立于2020年，深耕AI驱动的纳米材料创新技术与药物研发，涉足RNAi、mRNA等核酸药物的制剂和递送平台建设。公司通过自主搭建的AiTEM、AiLNP、AiRNA等研发平台，开发了MTS-004、MTS-201、MTS-001、MTS-105、MTS-109等多条创新研发管线，致力于提升药物成药性与临床价值。截至目前，公司在中国境内拥有多家主要运营附属企业并在海外设立科研及试验中心，以支持全球业务拓展。

-- 行业概况 -- 在全球范围内，人工智能与纳米技术正广泛应用于药物分子设计、癌症治疗及基因疗法等领域。公开数据提及，2020年至2024年期间，全球AI赋能制药研发支出预计从54亿美元增长至137亿美元；纳米技术药物市场也由1,875亿美元增至2,220亿美元。此类技术的快速发展，主要受到算法优化、监管环境支持以及针对肿瘤、心血管、代谢性疾病等领域临床需求的推动。

-- 财务概况 -- 根据公司披露的未经审计备考财务资料，假设于2025年12月31日完成全球发售，且以每股发售股份10.50港元计算，公司在该日的归属于本公司股东的未审计经调整综合有形资产净值将有所增加；并据披露，彼时的期后溢利预估为人民币4,259,000,000元。上述财务数据基于特定假设场景编制，最终结果可能受到多重因素影响。

-- 基石投资者 -- 公司披露，本次全球发售已获若干基石投资者认购合共10,415,000股发售股份，认购价同为每股10.50港元。基石投资者自公司上市日期起至少六个月内，将遵守不得转让或处置所认购股份的锁定安排。基石投资协议未包含额外特别权益，最终生效尚需满足相关监管审批与上市条件等先决要求。

-- 筹资用途 -- 公司预计若超额配股权悉数行使，可自本次发行获得约1,976.9百万港元的所得款项净额，未来3至5年主要用于： • 约50%用于加强人工智能基础设施及纳米材料研发等核心技术平台的研究与升级； • 约20%用于推进公司现有管线（主要含MTS-201、MTS-105、MTS-109等）的临床试验及新疗法研发； • 约10%用于关键治疗领域的AI药物研发及相关拓展； • 约6%用于与全球科研机构及商业伙伴开展技术与项目合作； • 约4%用于全球业务拓展及团队建设； • 约10%用于营运资金及其他一般企业用途。

公司发售完成后，单一最大股东集团将直接或间接合计持有公司约25.32%的股份。公司同时在招股文件中提示了多重潜在风险因素和不确定性，包括宏观经济形势、市场需求变化、严格的药品监管政策、利率和汇率波动等，投资者需在充分了解相关信息后审慎作出投资决策。