一、公司概况 上海仙工智能科技股份有限公司（股票代码：06106）成立于2020年4月，并于2025年3月整体变更为股份有限公司。公司主要从事工业智能机器人及机器人控制系统的研发、生产与销售，核心产品包括自主研发的“机器人大脑”、智能叉车及柔性自动化仓储解决方案。公司总部位于上海，在中国内地和香港均设有主要办公地点，拥有较为完善的董事会及合规治理架构。

二、行业概况 公司所处的智能机器人行业涵盖工业智能机器人、机器人控制器及配套软件等。随着人工智能、SLAM定位及智能制造技术的成熟，全球机器人市场发展迅速，2021年市场规模约为人民币2,676亿元，预计至2025年可达到人民币4,566亿元。企业对降本增效的需求以及各国扶持政策进一步推动行业发展。在激烈的市场竞争格局中，行业主要玩家市场份额相对分散，部分企业占据较大市场份额，上海仙工智能科技股份有限公司在工业智能机器人及控制器细分领域具备一定竞争力。

三、财务概况 根据已披露数据，上海仙工智能科技股份有限公司2023年、2024年及2025年的收入分别约为人民币249.0百万元、339.3百万元及441.9百万元，主要来源于机器人本体及机器人控制系统的销售。报告期内公司尚处于亏损状态，2023年至2025年年内亏损分别约人民币47.7百万元、42.3百万元及47.1百万元。综合毛利率在2023年、2024年和2025年分别约为49.2%、45.8%及47.4%。公司持续投入研发，2023年至2025年研发开支分别为人民币63.7百万元、71.3百万元及79.2百万元。

四、基石投资者 若按每股发售价101.60港元计算，基石投资者合计将认购约4,549,400股发售股份，认购总额约5,900万美元，涉及HHLRA、元霖家族、3W Fund、康誉基金、瑞睿投资、中和资本、Yishao Capital及Nova Kerry Inc.等投资机构。基石投资者所认购股份的锁定期为自公司股份在香港联交所上市之日起计六个月内不得出售。

五、筹资用途 公司本次全球发售预计筹集所得款项净额约9.95亿港元（假设超额配股权未行使并扣除相关费用）。主要用途包括： • 约50％将用于在未来五年内推进包括AI技术、具身智能技术等在内的机器人及智能化技术研发与推广；并对现有产线及生产设施进行升级扩容。 • 约20％用于建设及升级智能仓储和制造集成能力。 • 约10％用于2027年至2029年期间建设新的中心，以支持整合式机器人功能的研发与部署。 • 其余资金将分别投入内部业务升级改造、土地及新设施购置、招聘专业技术和国际市场人才、拓展海外市场及建立全球营销与售后服务体系，以及用于公司一般营运资金。

（以上信息基于已披露数据整理，暂不包含对未来业绩、经营环境或投资价值的任何预测。）