Hudson Global和Star Equity Holdings宣布合并完成

投资观察
Aug 22

——合并后的公司将充分利用其规模扩大、收入来源多元化以及盈利能力改善的优势——

Hudson Global, Inc. (纳斯达克:HSON)("Hudson Global"或"公司"),一家领先的全球人才解决方案公司,以及Star Equity Holdings, Inc. (纳斯达克:STRR; STRRP)("Star"),一家多元化控股公司,今日宣布完成此前公布的合并交易("合并"),组建了一家规模更大的多元化控股公司。两家公司在2025年8月21日分别举行的股东大会上均获得股东批准,完成了合并。

Hudson Global的普通股将继续以"HSON"代码交易。Hudson Global 10% Series A累积永续优先股将于2025年8月22日开始在纳斯达克以股票代码"HSONP"交易。Star的普通股和优先股已于2025年8月22日开盘时起暂停在纳斯达克交易。

根据合并协议条款:(i)在合并生效前发行并流通在外的每股Star普通股(除合并协议中规定的某些股份外)自动转换为0.23股Hudson Global普通股;(ii)在合并生效前发行并流通在外的每股Star优先股(除合并协议中规定的某些股份外)自动转换为一(1)股Hudson Global 10% Series A累积永续优先股。Hudson和Star的Series A优先股指定证书基本相似。

在未来几周内,Hudson Global预计将更名为Star Equity Holdings, Inc.,其普通股和优先股的股票代码将分别变更为STRR和STRRP。

Hudson Global首席执行官Jeff Eberwein表示:"我们很高兴宣布与Star合并的成功完成。我们向两家公司的股东和独立董事在整个过程中的勤勉努力表示诚挚谢意。展望未来,我们对这次合并创造的新机遇感到兴奋。我们将寻求利用合并后公司的规模、多元化收入来源、盈利能力、股票交易流动性、增加的市值以及Hudson Global可观的净营业亏损的利用,为我们的股东创造令人信服的回报。"

合并创建了一家规模更大的多行业控股公司,预估年化收入为2.1亿美元,收入多元化程度更高,为未来可能加入Russell 2000指数提供了更好的路径。合并还增加了利用Hudson Global 2.4亿美元美国联邦净营业亏损("NOL")的可能性。

公司结构、管理团队和董事会构成

Hudson Global现在拥有四个报告业务板块:建筑解决方案(KBS Builders、EdgeBuilder-Glenbrook和Timber Technologies)、商业服务(Hudson RPO)、能源服务(Alliance Drilling Tools)和投资。预计合并对任何运营业务的客户、员工或品牌名称不会产生重大影响。

Hudson Global董事会由七名成员组成,其中六名为独立董事。Jeff Eberwein担任首席执行官,Rick Coleman担任首席运营官。

其他交易详情

交易完成是在满足合并的所有条件后进行的,包括获得Hudson Global和Star股东的批准。由于合并,前Star普通股股东就其Star普通股获得了约744,291股Hudson Global普通股,前Star优先股股东获得了约2,690,637股Hudson Global Series A优先股。合并中未发行Hudson Global普通股的零碎股份,Star股东根据合并协议有权获得现金以代替零碎股份。

Houlihan Lokey担任Hudson Global在合并中的财务顾问。Oberon Securities担任Star在合并中的财务顾问。

关于Hudson Global

Hudson Global, Inc.是一家多元化控股公司,目前由四个业务部门组成:建筑解决方案、商业服务、能源服务和投资。

建筑解决方案

建筑解决方案部门经营三项业务:(i)模块化建筑制造;(ii)结构墙板和木质基础制造,包括建筑用品分销业务;(iii)胶合层压材(胶合木)柱、梁和桁架制造。

商业服务

商业服务部门为全球客户名单提供灵活和可扩展的招聘解决方案。它为客户组织的各个层级提供服务,从入门级到C级高管,专注于全球中端市场和企业级组织。采用咨询和协作的方法,与人才获取、人力资源和采购负责人合作,建立多元化、高影响力的团队,推动业务成功。

能源服务

能源服务部门从事用于石油天然气、地热、采矿和水井行业的井下工具的租赁、销售和维修。

投资

投资部门管理和融资公司的房地产资产以及在私人和公共公司的投资头寸。

前瞻性声明

本新闻稿包含公司认为符合1933年《证券法》修订版第27A条、1934年《证券交易法》修订版第21E条以及1995年《私人证券诉讼改革法》含义内的"前瞻性声明"。本新闻稿中除历史事实陈述外的所有声明,包括有关公司未来财务状况、经营结果、业务运营和业务前景的声明,都是前瞻性声明。诸如"预期"、"估计"、"期望"、"项目"、"意图"、"计划"、"预测"、"相信"等词语以及这些词语和表达的类似词语、表达和变化形式旨在识别前瞻性声明。所有前瞻性声明都受到重要因素、风险、不确定性和假设的影响,包括可能导致实际结果与前瞻性声明中描述的结果存在重大差异的行业和经济条件。此类因素、风险、不确定性和假设包括但不限于:(1)全球经济波动,(2)公司成功实现其战略举措的能力,(3)与公司潜在收购或处置业务相关的风险,(4)与Hudson普通股市价相对于交换比率建议价值的相关风险,(5)合并产生的意外成本、费用或支出,(6)合并完成可能导致的业务关系的潜在不利反应或变化,(7)与合并公司无法成功作为合并业务运营相关的风险,(8)与可能无法实现合并某些预期收益相关的风险,包括未来财务和运营结果,(9)与公司季度间经营结果波动相关的风险,包括通胀压力上升和利率上升等各种因素,(10)失去或大幅减少与公司最大客户的业务,(11)客户随时终止与公司关系的能力,(12)公司市场中的竞争,(13)未来可能再次出现的负现金流和经营亏损,(14)与未来信贷额度如何影响或限制我们经营灵活性相关的风险,(15)与公司投资策略相关的风险,(16)与国际业务相关的风险,包括外币波动、政治事件、贸易战、自然灾害或健康危机,包括俄乌战争以及中东潜在冲突,(17)公司对关键管理人员的依赖,(18)公司吸引和留住高技能专业人士、管理层和顾问的能力,(19)公司收取应收账款的能力,(20)公司将成本维持在可接受水平的能力,(21)公司对信息系统的严重依赖以及可能失去或无法开发技术的影响,(22)与向客户提供不间断服务相关的风险,(23)公司在与业务重组举措相关的客户、雇主和监管当局、现任和前任员工的就业相关索赔方面的风险敞口,以及相关保险覆盖的限制,(24)公司利用净营业亏损结转的能力,(25)公司股价的波动性,(26)政府法规和放松管制努力的影响,(27)阻止安排施加的限制,(28)与使用新技术和发展中技术相关的风险,(29)网络安全威胁和攻击的不利影响,以及(30)公司截至2024年12月31日年度Form 10-K年度报告中"风险因素"部分列出的风险。有关这些和其他因素的其他信息包含在公司向美国证券交易委员会("SEC")提交的文件中。

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