智通财经APP获悉，对冲基金近日陆续发布第二季度13F持仓报告，其中不少机构增持了微软(MSFT.US)、奈飞(NFLX.US)等科技巨头。期间，尽管特朗普的贸易政策曾一度引发市场波动，但最终主要指数仍录得显著涨幅。彭博对13F文件数据的分析显示，截至6月30日的三个月内，对冲基金持有的微软股票市值增长120亿美元，至470亿美元，为持仓总市值最高，这一增长源于净买入操作及公司股价的飙升。

在人工智能迎来划时代发展热潮的背景下，华尔街的大型对冲基金，如桥水联合基金、老虎环球管理公司和Discovery Capital也于第二季度纷纷增加了对大型科技股的持仓。

此次持仓调整正值美股经历剧烈反转之际。尽管特朗普4月初宣布加征关税引发初步抛售，但随后因政策截止日期多次延长及美国经济表现韧性，市场迅速反弹。截至6月底，标普500指数较4月低点上涨约25%，创下2023年12月以来最佳季度表现;而以科技股为主的纳斯达克100指数则迎来两年多来的最佳表现期。

彭博目前已分析716家对冲基金的13F文件，这些基金的持仓总市值达7265.4亿美元，而三个月前这一数字为6229.4亿美元。

科技股在对冲基金持仓中占比最高，达23%;其次是金融股，占比17%。能源板块的投资市值增幅在所有行业中最小。

此外，对冲基金在Q2减持了航空航天与国防、消费及零售等行业的落后股票，作为全面回归动量投资策略的一部分。

值得一提的是，联合健康集团(UNH.US)二季度暴跌之际，多家机构纷纷选择入场“抄底”。该股股价今年下跌了 46%，该公司面临着成本上升、美国司法部的调查、网络攻击，以及去年 12 月前高管布莱恩・汤普森遭枪击等诸多问题。

亿万富翁投资者沃伦·巴菲特与David Tepper在该股Q2大跌近40%期间抄底。巴菲特旗下伯克希尔·哈撒韦Q2增持504万股联合健康集团股份，价值15.7亿美元。“华尔街抄底王”David Tepper大举加仓该股，占投资组合比例为11.85%，较上季度持仓数量激增1300.00%。

《大空头》原型、全球知名对冲基金经理迈克尔·巴里(Michael Burry)所管理的旗下Scion资产管理公司也披露了对这家保险公司的持仓。在前十大重仓股中，联合健康看涨期权(UNH.US,CALL)位列第一，也是该基金二季度新建仓的资产，市值达1.9亿美元。除此之外，该公司还买入了600万美元的联合健康的个股。

其他对冲基金，如孤松资本(Lone Pine)和Discovery Capital，也对联合健康进行了押注，而索罗斯基金管理公司则增持了现有头寸。

此外，对冲基金对阿里巴巴(BABA.US)的持仓市值减少15.5亿美元，是所有持仓中市值降幅最大的一笔。

此外，其他重要持仓变动报告：

- 桥水减持阿里巴巴566万股，是该投资群体中减持规模最大的一笔; Coatue Management LLC减持293万股。

- 箭街资本(Arrowstreet Capital LP)减持巴西国家石油公司(Petroleo Brasileiro SA - Petrobras)2120万股，为该群体最大减持;橡树资本减持266万股。

- 桥水增持微软905,622股，为最大增持;Walleye Capital LLC增持882,930股。

- D1资本伙伴(D1 Capital Partners LP)增持NU Holdings(NU.US)1433万股，为最大增持;文艺复兴科技(Renaissance Technologies LLC)增持1221万股。

- 147家投资者减持或削减Meta Platforms A类股，减持家数最多;177家投资者增持或新买入亚马逊(AMZN.US)，增持家数最多。

- 微软仍是持仓总市值最高的股票，达468.3亿美元。