智通财经APP获悉，本月公布业绩的美国地区性银行共同传达了一种信息：它们近期接连遭遇的债务危机(源于企业破产和涉嫌欺诈行为)并非又回到了 2023 年那样的危机局面。虽然银行家和分析师并未否认那些突然出现的不良贷款以及资产双重抵押现象的严重性，但他们将这些事件描述为只是经济局部领域内的个别波动，并非表明存在更广泛的系统性问题。

阿莱恩斯西部银行(WAL.US)首席执行官Kenneth Vecchione周三在一次分析师电话会议上表示：“我们对资产质量感到满意。我们认为从现在起这一状况会保持稳定。”

由于有关不良贷款的消息不断传出，这些地区性银行的股价在本月早些时候单日市值缩水 1000 亿美元后已趋于稳定。当时，投资者因涉及商业房地产领域某借款人团体的涉嫌欺诈行为而感到恐慌，这波冲击波及了阿莱恩斯西部银行和齐昂银行(Zions Bancorp)，这两家银行规模约 900 亿美元，足以对整个系统产生重大影响的地区性银行。而Tricolor Holdings和First Brands Group的破产更是加重了市场的负面情绪。

律所Debevoise & Plimpton合伙人Gregory Lyons表示，投资者之所以感到不安，部分原因在于 2023 年的银行业危机留下的创伤。当时，几家大型地区性银行遭遇了存款外流，这迅速损害了它们的财务状况。而此次的问题要局限得多，而且还有充足的准备金缓冲来加以缓冲，所以他这样说道。

没有出现剧烈动荡

Lyons称：“与 2023 年相比，这次没有出现那种强劲的涨势了，而且我认为，与 2023 年相比，该行业现在从根本上有了更坚定的信心。”

与存款挤兑事件通常会在一夜之间爆发不同，信贷冲击往往不会立即危及银行的财务状况，因为它们拥有充足的准备金储备。理想情况下，银行在资产负债表上会有充足的时间和空间来应对损失。

位于北卡罗来纳州罗利市的地区性贷款机构First-Citizens BancShares Inc.在本季度出现了几笔不良贷款，这使得其盈利数据波动较大。其中一笔 8200 万美元的贷款冲销是由于汽车零部件制造商First Brands破产所致。该公司首席财务官Craig Nix表示，该公司还发现设备融资领域的客户存在压力，不过情况已有所好转。

Nix在周四的投资者电话会议上表示：“尽管我们仍在持续关注这些投资组合，但我们并未发现会引发更广泛信用质量担忧的进一步趋势，并且我们相信自身已做好充分准备。”

业绩超预期

尽管遭遇了一些波折，但阿莱恩斯西部银行和齐昂银行在第三季度的利润仍高于分析师的预期。至于未来的业绩情况，近期的挫折促使多家银行对各自的贷款组合进行了新一轮的审查，以查找任何类似的问题。

Fifth Third Bancorp因与倒闭的次级汽车贷款机构Tricolor Holdings存在关联，需承担高达 2 亿美元的坏账损失。该银行的首席信贷官Greg Schroeck上周在财报电话会议上表示，他们通过贷款抵押品进行了“逐户排查”，在 12 万辆车辆中仅发现了另外两个问题。

这并不是说银行业已经完全消除了信用风险。整个经济领域仍面临压力，持续的通货膨胀正在挤压低收入群体，而关税谈判也在供应链的每个环节都带来了不确定性。

Amerant Bancorp(AMTB.US)将收益报告的发布时间推迟至下周，并表示需要更多时间来“完成客户审查流程”。这一举动引发了有关可能信贷问题的担忧，其股价在周四下跌了超过 4%。该银行是一家位于佛罗里达州、资产规模达 100 亿美元的社区银行。

Piper Sandler分析师Stephen Scouten周三在一份报告中写道：“显然，我们尚不清楚这额外的审查时间是否意味着情况会向不利方向发展，但鉴于该银行在信贷方面的过往表现，我们很难不感到担忧。”