金吾财讯 | 港股三大指数早盘探底回升，并悉数翻红，截至午间收盘，恒生指数涨0.15%，恒生科技指数涨0.34%，国企指数涨0.06%。

蓝筹中，涨幅方面，药明生物（02269）涨幅6.81%、信义光能（00968）涨幅5.82%、药明康德（02359）涨幅5.56%、九龙仓置业（01997）涨幅5.07%、东方海外国际（00316）涨幅3.61%、联想集团（00992）涨幅2.62%、中电控股（00002）涨幅2.62%、紫金矿业（02899）涨幅2.27%；跌幅方面，万洲国际（00288）跌幅3.65%、老铺黄金（06181）跌幅3.08%、蒙牛乳业（02319）跌幅2.62%、恒基地产（00012）跌幅2.55%。

板块方面，医药股强势走强，药明巨诺-B（02126）涨幅12.38%、药明合联（02268）涨幅9.66%、药明生物（02269）涨幅6.81%、药明康德（02359）涨幅5.56%。国信证券表示，2026年版国家基本药物目录近期正式发布，这是目录时隔8年再次进行系统调整。新版目录结合疾病谱变化和临床用药需求，进一步补充慢性病、儿童、专科疾病及中医药优势病种用药，并对剂型、规格进行优化，提升药品在不同人群和医疗场景中的适用性。目录调整有助于完善基本药物供应保障体系，促进上下级医疗机构用药衔接，更好满足居民基本用药需求。2026年世界肺癌大会常规摘要标题已经在官网公布。华鑫证券表示，2026年中国创新出海趋势持续强化，市场对创新药配置回升带来估值修复的弹性，维持医药行业“推荐”的评级。半导体股持续走强，顺泰控股（01335）涨幅18.27%、长光辰芯（03277）涨幅9.90%、兆易创新（03986）涨幅8.31%、天数智芯（09903）涨幅7.33%、圣邦股份（03661）涨幅6.22%、芯智控股（02166）涨幅4.72%、澜起科技（06809）涨幅3.37%。中银证券表示，2026年以来全球半导体材料掀起涨价浪潮，且本轮涨价范围已经由点到面从关键化工原料扩散至制造全链条，覆盖硅片、电子特气、湿电子化学品、靶材、封装材料等几乎所有核心品类，形成全产业链价格上行态势。受需求高增、成本上升等影响，2026年以来全球半导体材料掀起涨价浪潮，海外部分龙头扩产较慢，或受关键原材料制约，国内优秀材料企业有望迎来加速替代窗口。基于下游行业快速发展、先进技术不断迭代以及国产替代大背景，该机构认为电子材料领域有望持续迎来发展良机。受益于下游需求增长以及技术不断进步，全球半导体材料市场规模持续扩大，先进材料需求快速提升。在多种关键半导体材料方面，我国企业稳健布局产能与技术研发，竞争力与产销规模有望持续提升。部分半导体材料及原料受益于涨价，下游高景气叠加海外龙头扩产速度较慢、受到原材料供应波动等影响，我国半导体材料行业或迎来国产替代加速的关键窗口期。个股方面，太平洋航运（02343）早盘单边强势拉升，午间收盘价3.845港元，涨幅15.12%。消息面上，太平洋航运公布截至2026年6月30日止六个月业绩，基本溢利9490万美元，按年上升333%，净溢利则上升310%至1.05亿美元。税息折旧及摊销前溢利上升63%至1.978亿美元，相当于按年计股本回报率11%及每股基本盈利16.1港仙。董事会宣派中期股息每股15.5港仙，相当于期内净溢利（不包括出售船舶收益）约100%。期内根据股份回购计划购回约950万股股份，总代价约350万美元。船队方面，于2026年6月30日营运约254艘自有及租赁货船，包括107艘自有、13艘长期租赁及134艘短期租赁货船，总载重吨2.54百万吨，平均船龄13年。目前共有10艘新建造货船订单（六艘小灵便型及四艘超大灵便型），预期于2028年至2029年上半年交付。管理层表示，尽管ClarksonsResearch预测2026年全年干散货船运力供应增加将超过需求增长，但地缘政治干扰及贸易效率下降预计仍将限制船舶供应并增加吨位航距需求，支持货运租金水平。MINIMAX-W（00100）早盘震荡上涨，最高触及349.80港元，午间收盘价320.00港元，涨幅17.70%，成交额10.31亿港元。消息面上，8月6日，MiniMax-W正式被调入港股通标的证券名单。上市近7个月后，这家国产大模型公司由此获得内地投资者通过港股通交易的资格。8月6日盘中，MiniMax-W股价上涨超20%。有分析称，MiniMax的估值逻辑正经历从“单一模型收入”向“开源生态估值”的范式转换。H3开放权重之后的24小时内，已有超百家海内外合作伙伴完成适配，覆盖芯片厂商、云推理平台与应用企业，这一扩散速度复制了DeepSeek在语言模型领域的开源路径。国元证券表示，本周中国股市走势分化，全球人工智能相关股票的抛售拖累了国内科技股和成长股。但是，在政治局发出具有针对性的政策支持信号后，股市迎来了一波反弹。具体看，会议强调了更加积极的财政政策和适度宽松的货币政策，同时呼吁加大逆周期调整力度，充分发挥现有措施的作用，并将采取进一步措施扩大内需会议声明还重申了对先进技术和新兴产业的支持，包括人工智能和计算基础设施。总体看，经济方面可能仍将采取有针对性和渐进式的方式进行。结合国内宏观数据看，制造业采购经理人指数（PMI）7月降至49.2，略低于6月的50.3，其中生产、新订单和出口订单分项指数均有所下降。